Новый лондонский золотой фиксинг и Китай….. The new London gold fix and China |
Дневник |
06.03.2015
В текущем месяце на рынке физического золота произойдут радикальные изменения: с 20 марта процедура фиксинга дважды в день будет проводиться не четырьмя лондонскими банками, а средствами торговой платформы Международной сырьевой биржи (International Commodity Exchange).
С 1 апреля Управление по финансовому надзору расширит свои полномочия и будет регулировать не только участников, но также сам фиксинг. Тем самым слитковые банки лишатся контроля над ценой, и все непосредственные участники и доверенные клиенты получат доступ к фиксингу.
Это имеет два важных последствия. Во-первых, лондонский рынок изменяется от нерегулируемого к частично регулируемому, что снижает возможности манипулирования ценой. И во-вторых, если крупные китайские государственные банки будут регистрироваться как непосредственные участники, у них появится возможность доминировать на лондонском рынке физического металла, так как устраняется необходимость в посредничестве одного из банков сегодняшней системы фиксинга. Пока непосредственные участники не были объявлены, но нет никаких сомнений в том, что Китай будет представлен.
Последствия перехода к регулируемому рынку
В рамках существующего порядка покупатель или продавец должны торговать через один из банков-участников фиксинга. Информация, получаемая этими банками из данных текущих торгов, имеет кардинальное значение и даёт им квази-монопольное торговое преимущество перед всеми остальными дилерами. Теперь покупатели и продавцы во время торгов будут анонимными.
Таким образом, новая платформа должна обеспечить равные возможности, устраняя преимущество, которым пользовались банки фиксинга. Самое главное то, что господство на рынке перейдёт от привилегированных участников фиксинга к участникам с самыми большими карманами. И это практически наверняка будут китайские участники, государственные банки, которые уже контролируют крупнейший рынок физического золота в Азии — Шанхайскую золотую биржу.
Китайская золотая стратегия
Китай впервые предпринял осознанный шаг в направлении доминирования на золотом рынке ещё в июне 1983 года, когда Государственный совет принял правила контроля золота и серебра. В следующих статьях из английского перевода этих правил можно ясно видеть цели:
Кроме того, Китай целенаправленно развивал добычу золота, не считаясь с расходами, так что в сегодняшнем мире он является крупнейшим производителем. Государственные аффинажные предприятия обрабатывают это золото вместе с импортируемым сплавом Доре. И всё это золото остаётся в Китае.
Процитированные выше правила официально закрепляют монополию государства на всё золото и серебро, реализуемую через Народный банк Китая, но ставят экспорт под очень жёсткий контроль. На основе этих правил и с последующими поправками Народный банк учредил ШЗБ, которая находится под его полным контролем. Цель этих правил состоит не в том, чтобы организовать или разрешить свободную торговлю золотом и серебром, а в том, чтобы контролировать эти товары в интересах государства.
Таким образом, рост китайского импорта, регистрируемый по поставкам населению с 2002 года, является лишь самым недавним свидетельством целенаправленной политики, принятой тридцать два года назад. Китай накапливал золото в течение девятнадцати лет перед тем, как разрешить собственному населению покупать и владеть золотом. Кроме того, физическое золото было легко доступным, потому что семнадцать лет из этого периода приходятся на сильно выраженный медвежий рынок золота, обусловленный сочетанием продаж центральными банками, лизинга, поставок лома, быстрого роста добывающей отрасли и продаж инвесторами. В общей сумме, по моим оценкам, это составило примерно 76,000 т. Двумя основными покупателями всего этого золота большую часть времени были Ближний Восток и Китай. Разбивка по источникам и вероятному спросу дана в моей статье на эту тему, опубликованной в прошлом октябре на сайте GoldMoney, где более подробно обсуждается мировое распределение металла в эти годы.
Если посмотреть с другой стороны, стоимость 25,000 т китайского золота эквивалентна примерно 10% его экспорта за этот период, а в восьмидесятые и особенно в начале девяностых годов происходил также огромный приток капитала, когда транснациональные корпорации строили в Китае заводы. Цифра китайских накоплений золота не более чем обоснованное предположение, но принимая во внимание решительность, выраженную в правилах 1983 года, и последующие события, можно представить себе, что к 2002 году страна накопила значительные не декларированные запасы.
На сегодняшний день долгосрочные планы Китая по приобретению золота, по-видимому, принесли ряд важных результатов. Поставки населению через ШЗБ только с 2008 года составили 8,459 т вместе с возвратом лома, и вероятно, более 9,500 т с 2002 года, если принять оценку объёма внутренней добычи между 2002-2007 годами в 1,352 т.
При столь значительной приверженности этому рынку необходимо предвидеть следующие шаги китайской золотой политики, вот почему изменения в Лондоне играют важную роль.
Китай сейчас имеет возможность занять главенствующую позицию в Лондоне, поскольку нет необходимости направлять поток заказов через банки фиксинга. Поэтому не будет преувеличением сказать, что с 20 марта Китай получит возможность контролировать мировой рынок физического золота, что позволит ему управлять ценой. У Китая самые глубокие карманы и самый крупный сконцентрированный запас.
Мотивы Китая
Мотивы Китая в отношении контроля над золотом практически наверняка изменились. Правила 1983 года составляют часть долгосрочного плана по накоплению части прибылей от индустриализации в виде национального достояния, свободного от контрагентского риска. По аналогичным соображениям десятью годами раньше арабские страны капитализировали обильные доходы, связанные с ценой нефти, что позволило им создать запас во благо будущих поколений. Однако с течением времени мир изменился политически и экономически.
Значимым годом для Китая стал 2002-й, когда были приняты во внимание геополитические факторы. Народный банк Китая учредил ШЗБ, чтобы упростить поставки частным инвесторам. Также в этом году официально утвердила свой устав Шанхайская организация сотрудничества (ШОС). Этот сплав интересов в сфере экономики и безопасности объединил Китай, Россию и ряд богатых ресурсами азиатских государств. Когда к ним присоединятся Индия, Иран, Монголия, Афганистан и Пакистан (а они намерены это сделать), ШОС будет охватывать более половины населения мира. И как следствие, члены ШОС стремятся создать альтернативную систему торговых расчётов без использования доллара США.
На определённом этапе Китай со своим партнёром Россией заставит подняться цену золота в рамках свой валютной стратегии. Это можно объяснить с экономической точки зрения, исходя из того, что владение золотом с правильной ценой позволит Китаю доминировать в мировой торговле, в то время как мы портим наши бумажные валюты. Проще говоря, нет смысла владеть активом и постоянно подавлять его цену. С 2002 года появился геополитический аргумент: Китай и Россия, изначально желавшие идти по пути американского и западного капитализма, уже не стремятся к этому и считают нас неявными врагами. Даже государственные службы Китая поощряют население покупать золото, помогая Западу терять остатки запасов металла и поставлять рыночную ликвидность в Китай.
Удивительно, что западные экономические и политические правящие круги отвергали важность золота и игнорировали все предупреждающие сигналы. Кажется, они не понимают той власти, которую они дали Китаю и России для создания финансового хаоса простым повышением цены золота. Если они это сделают, а это, похоже, лишь вопрос времени, тогда лондонская система частичного резервирования обезличенных золотых счетов просто обвалится, и Шанхай останется единственным крупным рынком физического золота.
Так что неспособность лондонского слиткового рынка видеть дальше своих краткосрочных интересов даёт возможность мощной китайской монополии государственных банков контролировать рынок физического золота. Вероятно, это последнее звено в китайской долговременной золотой стратегии, направленной на доминирование в мировой экономике в партнёрстве с Россией и другими странами ШОС
|
Финансовый мир изменился за неделю |
Дневник |
23 марта 2015, 10::40
Фото: из личного архива
Как меняется мировая финансовая система? Монополию, разумеется, англосаксы разрушать не собираются. Не будет никакого прозрачного аукциона. Но с Китаем договориться все же придется.
На ушедшей неделе произошло два важнейших события в сфере международных финансов. На первый взгляд – они между собой абсолютно не связаны. Но это только на первый.
Финансовый мир изменился за неделю. Бреттон-Вудский мир, основанный англосаксами на господстве доллара, сделал еще один весьма значительный шаг к окончанию своего существования.
Прежде чем поговорить об этих двух событиях, нужно упомянуть об еще одном, которое является для происходящего определенным фоном. Или фундаментом – тут как кому больше нравится.
Несколько месяцев подряд в информационном пространстве муссировался вопрос о возможном отключении России от западной платежной банковской системы SWIFT. Через нее сегодня проходит подавляющее большинство финансовых операций в мире. Основной центр SWIFT располагается в Брюсселе, но находится под контролем США.
Итогом давления Штатов на Россию становится ускоренный запуск подобной платежной системы Китаем к концу 2015 года.
«Согласно сообщению Reuters, Китайская международная платежная система (CIPS), служащая для обработки трансграничных сделок в юанях, готова и может быть запущена уже в сентябре или октябре этого года. Таким образом будет устранено одно из самых больших препятствий для интернационализации юаня. Это должно значительно увеличить международное использование китайской валюты за счет сокращения операционных издержек и времени обработки платежей».
Юань становится еще более зримой альтернативой доллару, но главным итогом создания CIPS является создание фундамента альтернативной финансовой системы в мировом масштабе. Попытки вычеркнуть Россию из финансового мира будут невозможны – но тут дело не только и не столько в России. Речь идет о потере Вашингтоном монополии на мировую финансовую систему.
Кровеносная система платежей и сделок будет построена Китаем к концу 2015 года.
Теперь дело за эмиссионным центром, который будет создавать деньги, «кровь экономики», чтобы они текли по новой платежной системе.
И этот центр эмиссии уже создан. Эта китайская альтернатива Всемирному банку называется Азиатский банк инфраструктурных инвестиций (АБИИ).
«Вопреки рекомендациям США, западноевропейские страны присоединяются к Азиатскому банку инфраструктурных инвестиций.
Накануне Франция, Германия и Италия согласились вступить в Азиатский банк инфраструктурных инвестиций (АБИИ), пишет Financial Times со ссылкой на свои источники в дипломатических кругах. Как пишут американские СМИ, это сильно меняет баланс сил в растущем противостоянии между США и Китаем в том, кто будет устанавливать экономические и торговые правила в Азии».
АБИИ был создан в ноябре 2014 года по инициативе Китая «для финансирования инфраструктурных проектов в Азиатско-Тихоокеанском регионе». Прошло четыре месяца, и к этому китайскому проекту присоединяется Великобритания и другие западные страны.
Это значит – игнорировать невозможно. Поэтому лучше сотрудничать. Великобритания – это не просто ближайший союзник США. Это мозг, а Штаты – туловище. И мозг современной финансовой системы на сегодняшний день считает за благо войти в проект, альтернативный своему монопольному.
Подведем промежуточный итог.
Китай сделал решительные ходы в финансовой сфере. Россия поддерживает Китай в этом движении. Запад, не сумев взорвать Россию изнутри или втянув ее в войну на Украине, дестабилизировать евразийское пространство, чтобы ослабить Китай, вынужден договариваться с Пекином.
Значит ли это, что борьба закончена? Нет, конечно. Борьба бесконечна. И Запад еще попытается стравить Россию и Китай между собой. Но пока не получается. Приходится договариваться с Пекином.
А вот теперь вернемся к двум новостям, с которых мы начали наш анализ ситуации.
Первая новость.
20 марта 2015 года президенты России, Казахстана и Белоруссии обсудили, «как преодолеть кризисные явления в экономиках стран Таможенного союза, как поднять взаимный товарооборот и когда переходить на единую валюту.
Предложенный алтын как способ расчета пока только в стадии обсуждения, поскольку нет решения, где будут печатать и как его объемы регулировать».
Еще несколько месяцев назад ими же сроки назывались совсем иные – 2025 год.
И вот теперь такое «ускорение» на десять лет. Почему? А потому, что финансовый мир меняется очень быстро. И то, что Евразийский союз планировал в весьма отдаленной перспективе, теперь можно (и нужно!) делать немедленно. Ведь китайские партнеры создали центр эмиссии и вот-вот запустят платежную систему. А куда удобнее подойти к работе по новым правилам с одной валютой, нежели с тремя или более.
Любопытно, что накануне поездки в Астану и заявлений по единой финансовой системе и единой валюте Евразийского союза президент России встретился в Москве с высокопоставленным китайским товарищем: «Владимир Путин принял в Кремле руководителя канцелярии Центрального комитета Коммунистической партии Китая Ли Чжаньшу».
Вторая новость.
Изменяется система определения цены на золото в мире.
«Начиная с 1919 г. по настоящее время на рынке драгоценного металла действовала так называемая система London Gold Fix – система ценообразования, которая дважды в день устанавливала некую среднюю цену, а администрировался процесс компанией London Gold Market Fixing Ltd. Эксперты считают, что это будет не просто какое-то банальное техническое изменение, это будет настоящая поворотная точка в истории золота.
И вот почему: London Gold Fix, которая прекратит свое существование в четверг, позволяла устанавливать цену золота всего четырем участникам, что, конечно же, позволяло проводить необходимые манипуляции. На смену этой системе придет специально разработанный аукцион, он будет максимально прозрачным, и к нему будут допущено как можно больше участников».
Забавно, правда. Система определения четырьмя людьми дважды в день цены на золото (о которой я подробно писал в книге «Шерше ля нефть») работала почти сто лет. И никаких «нарушений» в ней никто не видел. Не критиковал. И вот «вдруг» – увидели:
«Многие отмечают, что решение о формировании нового метода ценообразования было принято ввиду критики со стороны многих экономистов и участников рынка, а также расследования фактов махинаций на различных рынках, которое проводят регуляторы.
По оценкам многих экспертов, в своем текущем виде метод установления цены является устаревшим и «уязвимым перед манипуляциями».
#{author}Как меняется система? Монополию, разумеется, англосаксы разрушать не собираются. Не будет никакого прозрачного аукциона, как не было его сто лет до этого. Англичане просто включат в систему определения цены на золото китайские банки. Почему? А это плата, ответная «просьба» за включение Великобритании в тот самый китайский Азиатский банк инфраструктурных инвестиций и в перспективе – к китайской платежной системе.
«Как мы уже сказали, эксперты ожидают, что в новых условиях роль Китая в ценообразовании будет намного выше и станет более прозрачной. Это нововведение открывает игровое поле для торговли золотом и добавляет совершенно новый спектр возможностей и участников, особенно это касается китайцев», – сказал Market Watch Кевин Керр, президент Керра Trading International.
Сейчас все только и говорят об огромном спросе на золото со стороны Китая, но реальных цифр никто не знает, поскольку власти Поднебесной тщательно их скрывают. Так вот, господин Керр уверен, что в новых условиях завеса тайны будет приоткрыта.
Лондонская Ассоциация участников рынка драгоценных металлов (LBMA) обещала не раскрывать имена участников торгов до момента запуска новой системы, но если китайские банки будут напрямую вовлечены в процесс фиксинга, то они смогут проводить арбитражные сделки между Шанхаем и золотом, делая его по сути круглосуточным международным рынком.
Такое мнение высказал Джулиан Филлипс, основатель GoldForecaster.com».
Особенно много обо всех этих новостях не рассказывали. Между тем это все реальные признаки серьезного ослабления долларовой монополии и в целом англосаксонской монополии на мировую финансовую систему.
Источник: Блог Николая Старикова
Источник: http://vz.ru/.
|
Столетний механизм ценообразования золота сменила электронная платформа |
Дневник |
20 марта эталонные цены на золото в слитках в Лондоне начали определяться на электронном аукционе ICE. Новая система пришла на смену историческому «золотому фиксингу», который действовал с 1919 года
Фото: Fotobank/Getty Images
20 марта, в пятницу, на лондонской бирже ICE эталонная цена золота в слитках, прежде известная как London Gold Fix, впервые была установлена на электронном аукционе. Цена составила $1171,75 за унцию. Электронный процесс заменил систему «золотого фиксинга», которая функционировала без существенных изменений с 1919 года.
В аукционе, посредством которого теперь выявляются ориентирные цены дня, участвуют шесть банков - Barclays, HSBC, Societe Generale, Scotiabank, Goldman Sachs, UBS. Все они, за исключением UBS и Goldman Sachs, ранее занимались «золотым фиксингом». ICE рассчитывает увеличить количество аккредитованных участников. Сейчас для этого необходимо состоять в London Bullion Market Association (LBMA).
LBMA была создана в 1987 году. В нее входят банки, трейдеры, горнодобывающие компании, которые работают с золотом и серебром. По состоянию на март 2015 года в ассоциации насчитывалось 76 полноправных участников (Members) и 69 ассоциированных (Associates, у них меньше прав). Свою основную задачу LBMA видит в учете и оценке золотых и серебряных слитков. На торгах в Лондоне выставляются только аккредитованные LBMA слитки. Их список носит название Good Delivery List.
Осовремененный золотой бенчмарк получил название LBMA Gold Price. Он будет определяться во время электронного аукциона. Цены будут устанавливаться в ходе 45-секундных торгов дважды в день – в 10.30 и 15.00 по лондонскому времени (14.30 и 19.00 по мск).
Электронная платформа предоставлена независимым провайдером ICE Benchmark Administration. LBMA сохранит права интеллектуальной собственности. ICE была выбрана LBMA для организации сессий осенью 2014 года.
Как поясняет Financial Times, торги происходят следующим образом: в режиме реального времени публикуются анонимные заявки от шести банков на покупку и продажу драгметалла. Система учитывает разницу между спросом и предложением и корректирует цену на золото до тех пор, пока не будет достигнуто равновесие. Оно определяется как разница между спросом и предложением в пределах 20 тыс. тройских унций.
За сессиями будет следить наблюдательный совет, в который войдут двое представителей золоторудной отрасли (AngloGold Ashanti и Denver Gold Corp) и трое представителей LBMA. Регулирование будет осуществлять Управление по финансовому поведению Великобритании (FCA).
На бенчмарк LBMA Gold Price будут ориентироваться золотодобывающие и ювелирные компании, центробанки и финансовые учреждения, которые ведут торговлю ценными бумагами, привязанными к стоимости золота. Например, Банк России определяет цены на золото, исходя из значений лондонского фиксинга. Стоимость драгметалла переводится в рубли по официальному курсу доллара США к рублю, действующему на следующий день после учетных торгов на золото.
Лондонский бенчмарк существует параллельно с торговлей фьючерсами на золото на нью-йоркской бирже NYMEX и на Shanghai Gold Exchange. Трейдеры соотносят gold fix и цены фьючерсов, поэтому те взаимно влияют друг на друга.
Рынок золота в цифрах от World Gold Council
В тройской унции – отраслевой единице измерения золота – содержится 31,103 грамма.
В 2014 году спрос на золото для изготовления слитков составил $32,89 млрд или 807,8 тонны.
В 2014 году спрос на золото ювелирной промышленностью составил $87,659 млрд или 2,1 тыс. тонн.
В 2014 году Центробанки приобрели 477,2 тонны золота на $19,4 млрд.
В конце 2013 года Bloomberg оценивал объем мирового рынка золота в $20 трлн. Объединение мировых золотодобывающих компаний World Gold Council по итогам прошлого года оценило спрос на инвестиционное золото в $36,83 млрд. Всего же, по сведениям организации, мировой спрос на золото в 2014 году достигал $159,7 млрд.
Прошлый золотой век
Новая система аукционов не сильно отличается от предыдущего «золотого фиксинга» по своей методике. До 20 марта председательствующий банк начинал с того, что выдвигал условную стартовую цену, близкую к средним котировкам. Далее каждый из участвующих банков узнавал у своих клиентов, готовы ли они купить или продать золото по такой цене и в каком количестве. Если заявки на покупку и заявки на продажу соотносились с разницей не более чем 50 слитков, цена признавалась «фиксингом». Если нет, то предположение о цене корректировалось в нужную сторону, раунды обзвона продолжались до тех пор, пока не будет обнаружена равновесная цена.
Систему «золотого фиксинга» неоднократно критиковали за недостаточную прозрачность. Весной 2014 года FCA оштрафовало Barclays на £26 млн за действия трейдера, который в 2012 году попытался искусственно занизить цены на золото. Немецкий финансовый регулятор BaFin в 2013 году начал расследование в отношении Deutsche Bank, которое привело к выходу банка из пятерки организаторов «золотого фиксинга».
Отказ Deutsche Bank от участия в фиксинге драгоценных металлов спровоцировал перемены в механизме формирования цен на серебро. В дальнейшем именно новый формат торговли серебром стал образцом для реформы золотого бенчмарка.
«Серебряный фиксинг», действовавший с 1897 года, перестал существовать в августе прошлого года. Он был заменен на систему аукциона, схожую с той, которая с 20 марта действует для золота. Электронную торговую платформу для формирования цен на серебро предоставила компания CME Group, а управление осуществляет Thomson Reuters. Серебряный бенчмарк называется London
|
Дедолларизация набирает обороты |
Дневник |
Еще одним шагом в сторону снижения зависимости от долларовой финансовой системы стали действия России по запуску аналога SWIFT.
ЧТО ТАКОЕ SWIFT
SWIFT — международная межбанковская система передачи информации и совершения платежей. Также известна как SWIFT-BIC (Bank Identifier Codes), BIC code, SWIFT ID или SWIFT code. Основана в 1973 г., соучредителями выступили 239 банков из 15 стран. SWIFT является обществом, созданным по бельгийскому законодательству, в состав учредителей общества входит более 9 тыс. банков из 209 стран (данные на 2010 г.). Головной офис расположен в Брюсселе. Пользователями SWIFT являются более 10 тыс. организаций, в том числе около 1 тыс. корпораций. Каждый банк, включенный в систему, имеет свой уникальный SWIFT-код. Для совершения платежа в Eвропе достаточно знать SWIFT-код банка и IBAN-код получателя. В день через SWIFT проходят более 1 млн денежных переводов. После событий 11 сентября 2001 г. ЦРУ и Министерство финансов США получили доступ к информации SWIFT. Ежегодно черезSWIFT проходит около 2,5 млрд платежных поручений.
ЕС в сентябре призвал к новым ограничительным мерам в отношении России, в том числе к отключению России от системы SWIFT. Однако сама компания SWIFT неоднократно заявляла, что не собирается отключать Россию от своих услуг. В ответ на это заявление Россия и Китай объявили о планах по созданию собственной версии SWIFT, а в конце прошлого года в России она была запущена.
Действительно, шансов на то, что Россия будет отключена от SWIFT было не очень много, тем более что ранее премьер-министр Дмитрий Медведев предупредил о «неограниченной реакции», если Запад все же решился бы на подобные шаги.
В настоящий момент 91 российская кредитная организация участвует в российском аналоге SWIFT. Это позволяет российским банкам беспрепятственно обращаться в Банк России вне зависимости от состояния самой SWIFT. После присоединения к SWIFT в 1989 г. Россия стала одним из самых активных пользователей SWIFT по всему миру.
Несмотря на угрозы отдельный стран или лиц в ЕС, российские власти не раз призывали компании и граждан не драматизировать сложившуюся ситуацию, выражая уверенность, что Россия останется в системе. Более того, при подобных ограничениях западные компании столкнулись бы с серьезными убытками. С другой стороны, альтернативная система, запущенная Россией, может снизить негативные последствия, вызванные санкциями, введенными Западом, да и в целом снизит влияние западных финансовых институтов на Россию.
В целом фон в отношении России многие финансовые и инвестиционные институты формируют не очень позитивный. В декабре Societe Generale сообщил о том, что Россия начала распродавать свои золотые запасы.
Но все оказалось совсем не так. Уже в январе стало ясно, что объем золота превысил $46 млрд. А это максимальный объем с апреля 2013 г. Хотя, конечно, золотовалютные резервы сейчас имеют тенденцию к снижению. Но сейчас есть одна вещь, которую Россия реально продает, – это казначейские облигации США.
В декабре прошлого года по итогам четвертого месяца подряд показатель снизился, но снизился сразу на $22,1 млрд. Страна продала 20% от общего объема фондов, размещенных в американских бумагах. Сейчас показатель снизился до минимума с июня 2008 г., составив $86 млрд. По этому показателю Россия осталась на 12-м месте среди отдельных стран. В общем списке с учетом таких групп, как «Карибские банковские страны» и «Страны-экспортеры нефти», РФ занимает 14-е место.
В группу основных покупателей US Treasuries Россия вошла в 2008 г., увеличив инвестиции в казначейские бумаги сразу в 3,5 раза до $116,4 млрд с $32,6 млрд. На конец декабря 2013 г. российские вложения в казначейские облигации США составляли $138,6 млрд. Таким образом, за 2014 г. они уменьшились на $52,6 млрд (почти 38%).
Но Россия играет не одна. Китай, крупнейший кредитор США, в декабре уменьшил вложения в американские бумаги четвертый месяц подряд на $6,1 млрд до $1 трлн 244,3 млрд. По итогам прошлого года сокращение составило $25,8 млрд.
Россия, скорее всего, использовала часть доходов от продажи бумаг для покупки золота, но остается вопрос: что на эти деньги купит Китай и сколько золота страна накопила в целом?
Источник: Вести Экономика
|
Селенте – шокирующий ход Швейцарии – это первая весточка грядущего коллапса |
Дневник |
Сегодня известнейший мировой аналитик в интервью King World News рассказал о том, почему столь неожиданный ход Швейцарии является всего лишь началом серьезного спада, который в свою очередь приведет к панике не только на Уолл Стрит, но и по всему миру в 2015 году. Вот что Джеральд Селенте, основатель Института исследования трендов (The Trends Research Institute), сказал в своем интервью:
Эрик Кинг: Джеральд, 2го января вы сказали, что 2015й станет годом нарастающей паники по всему миру, и сегодня мы уже можем это ощущать.
Селенте: сильнейшая волатильность на мировом рынке напрямую связана с основами глобальной экономики, для которых сейчас настали тяжелые времена. Здесь, в Соединенных Штатах, нам продолжают внушать, что падение цен на нефть принесет гражданам прибыль. Это значит, что обыватель должен тратить больше денег в магазинах розничной торговли. Однако розничные продажи упали, не успев начаться. Даже за предпраздничный декабрь продаж было невероятно мало.
Это глобальная депрессия
Давайте посмотрим на перспективы: большинство людей знает, что мировая экономика на спаде. Причина, по которой падают цены заключается в том, что у населения просто нет денег для покупки товаров. Вот почему кассы розничных магазинов пустеют не только в США, но и по всему миру. Они называют это «дефляцией». Но разве кто-то лидеров стран достаточно смел, чтобы называть вещи своими именами? Это - депрессия. Однако все, включая основные медиа, отказываются это признавать.
Спад цен на нефть связан с уменьшением спроса. Мы также видим падение цен и на сырье. Снижение цен на медь побило пятилетний рекорд. 40% поставок меди приходится на Китай, у которого больше нет тех 7.5% прироста, теперь это скорее 3.5%.
Ценовыe войны
Итак, поскольку Китай сбавляет обороты и восточные страны покупают меньше, экспорт богатых ресурсами стран сильно сократился. Это ведет к главному тренду 2015 года – к Ценовым Войнам. Вы уже можете наблюдать их повсеместно.
Люди наконец стали понимать, что не будет никакого «восстановления», это все –всего лишь ширма, прикрывающая грядущий хаос. По всему миру деньги печатаются бесконтрольно, создавая фальшивые фондовые рынки. Десятки триллионов долларов, введенные в мировые рынки не сделали ничего, что могло бы улучшить общую экономическую ситуацию.
Сейчас мы видим колебания в 400 пунктов индексе Доу-Джонса. Происходит падение фундаментальных основ – цен на нефть. Рынок рушится, его больше ничего не поддерживает. Маркетологи в смятении. Взгляните, какой хаос разразился после объявления Швейцарией отказа от привязки национальной валюты к евро. Этот их ход – всего лишь начало куда большего спада.
Wall Street Journal и предсказанный Селенте крах рынка 1987г
Как аналитик я стал известен в 1987г., когда Wall Street Journal опубликовал мой прогноз. Я сказал тогда, что 1987 станет годом рыночного коллапса. Основным аспектом, который я, делая этот прогноз, рассматривал, была цена на нефть в 1986г.
Итак, сегодня мы наблюдаем падение цен на нефть, а займы банков в нефтяной сфере гораздо больше, нежели в 1987г. От Голдман Сакс до Морган Стэнли — все банки вовлечены в финансирование энергетических компаний. Однако большая часть долга не была продана инвесторам, и сейчас настает время дефолта.
Всеобщий коллапс
Итак, худшее еще впереди и избежать его не получится. Я бы советовал людям оглянуться на весь мир и на то, что в нем происходит, на то, как многие страны превращаются в полицейские государства, под предлогом борьбы с терроризмом.Спросите себя: они так боятся терроризма или же свой собственный народ, который, потеряв все, выйдет на улицы городов? А они выйдут. Мы наблюдаем приближение всеобщего коллапса. Не будет никакого «восстановления», это всё — всего лишь ширма, прикрывающая грядущий хаос.
Перевод специально для КОНТа - Селадо
Кто не в курсе, Селенте занимается прогнозированием мировой экономики с 80х годов и предсказал все значимые события, начиная с краха 1987 года, азиатский кризис, крах 2008 года и другие.
|
Мы никогда больше не увидим стоимости нефти в $100 за баррель |
Дневник |
Москва. 12 января. INTERFAX.RU - Стоимость нефти больше не поднимется до уровня в $100 за баррель, полагает миллиардер и инвестор, сообщает агентство Bloomberg.
По его словам, решение Саудовской Аравии не сокращать добычу было разумным и практичным. Принц также отметил наличие избытка нефти на рынке при слабом спросе.
"Если поставки нефти останутся прежними, а спрос низким, стоит ожидать дальнейшего снижения цен, - заявил он в интервью USA Today. - Однако если поставки начнут уменьшаться, и спрос несколько увеличится, цены пойдут вверх. Тем не менее, я уверен, что мы никогда больше не увидим стоимости нефти в $100 за баррель. Я говорил еще год назад, что цена выше $100 за баррель является искусственной".
Февральские фьючерсы на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures к 11:10 по Москве в понедельник снизились в цене на $1,29 (2,57%) - до $48,82 за баррель. Цена фьючерса на нефть WTI на февраль на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи (NYMEX) уменьшилась к этому времени на $1,04 (2,15%) - до $47,32 за баррель.
За прошедший год снижение цен на нефть составило порядка 50%.
ОПЕК, на долю которой приходится порядка 40% мирового производства нефти, в ноябре приняла решение сохранить на прежнем уровне квоту на добычу. В последнее время государства ОПЕК, включая Саудовскую Аравию, неоднократно заявляли, что не намерены сокращать добычу, чтобы остановить падение цен на нефть, составившее в 2014 году порядка 50%.
Между тем, аналитики Goldman Sachs резко понизили прогнозы стоимости нефти Brent и WTI, отметив, что цены на нефть должны оставаться около уровня в $40 за баррель в течение первой половины 2015 года, чтобы спровоцировать сокращение инвестиций в сланцевую отрасль США.
Прогноз стоимости нефти WTI на ближайшие три месяца был понижен Goldman до $41 за баррель с $70 за баррель, прогноз для Brent - до $42 с $80 за баррель.
Эксперты банка не ожидают, что Саудовская Аравия или какой-то другой ключевой член ОПЕК понизит добычу. Ранее Goldman Sachs прогнозировал, что ОПЕК примет меры для восстановления баланса рынка во втором полугодии 2015 года.
В базовом прогнозе Минэкономразвития среднегодовая цена на нефть марки Urals в декабре была снижена со $100 до $80 за баррель. Прогноз также предполагает снижение ВВП страны в 2015 году на 0,8%. При этом в конце декабря глава ведомства Алексей Улюкаев заявил, что при цене нефти в $60 ВВП России снизится на 3%.
|
США готовят остановку котировок драгоценных металлов и фиксацию официального курса доллара |
Дневник |
С 22 декабря 2014 года колебания курсов драгоценных металлов, которые на самом деле не были свободны от вмешательства, будут строго ограничены на американских рынках. Следовательно, стоимость доллара, выраженная в золоте, официально становится постоянной величиной, хотя на практике будет невозможно получить ни одной унции золота за любую гору долларов.
С 11 декабря регулятор рынков срочной торговли объявил об этих новых изменениях для двух основных рынков, Comex (Commodity Exchange) и Nymex (New York Mercantile Exchange) через правило №589, озаглавленное "Специальные ограничения колебаний цен" [1]. Смысл этого манёвра ловко замаскирован техническими деталями: сложной сеткой допустимых колебаний, выраженных в абсолютных значениях (а не в процентных долях), и разными ценовыми диапазонами для разных металлов, поскольку очевидно, что одна и та же абсолютная величина (например, 100 долларов) не соответствует одной и той же доле унции, скажем, для меди и платины.
Хотя прямо не говорится о максимально допустимом отклонении в 20% для всех металлов, при внимательном рассмотрении сетки можно видеть, что, если, например, последняя котировка золота была ниже 1000 долларов, максимально разрешённое колебание (в большую или меньшую сторону) равно 100 долларов, а если последняя котировка находилась в диапазоне от 1000 до 2000 долларов, разрешено отклонение 200 долларов, и т. п. Максимальный диапазон в сетке для цены золота - от 3000 до 4000 долларов, диапазонов более высоких цен, от 4000 и выше, не предусмотрено.
Это новое правило, таким образом, предоставляет читателю свободу воображать, что произойдёт, если цена золота достигнет 4000 долларов (примерно вдвое больше курса 6 сентября 2011 года), а именно, неограниченные колебания или окончательное закрытие рынков? По крайней мере, регулирующие органы ведущих обменных площадок мировой рыночной экономики считают невероятным удвоение цены золота, выраженной в долларах, относительно цены, которая свободно определялась соотношением спроса и предложения до чудовищных манипуляций сентября 2011 года.
При ценах ниже этого максимально предусмотренного уровня, в том случае, когда отклонение относительно цены последнего закрытия торгов достигает максимально разрешённого уровня, торги приостанавливаются на пять минут, затем возобновляются, начиная с курса последнего дня закрытия (накануне), и относительно этого последнего курса отсчитывается максимально допустимое отклонение, которое увеличивается на дополнительную единицу (additional increment, неопределённость умышленная), но опять же, отсчитываемую относительно вчерашнего курса закрытия, а не курса перед приостановкой торгов.
Если надо прерывать процесс взаимодействия спроса и предложения два или три раза, каждый раз торги возобновляются со вчерашнего курса закрытия, с разрешением увеличенного отклонения. При сегодняшней цене унции золота отклонение в 200 долларов - это 17% цены, а отклонение 3 доллара для серебра - это 19% цены.
И если такой же случай повторяется четыре раза за один день, рынок закрывается до следующего рабочего дня. И, если понято верно, следующий рабочий день (если будет...) начинается с курса позавчерашних торгов, как будто разогрева вчерашнего дня вовсе не было.
Иными словами, если вы хотите купить или продать, и возможный баланс предложения и спроса позволяет это сделать, это должно осуществляться в рамках разрешённого интервала колебаний курса, и это правило будет вколачиваться четыре раза в день посредством приостановки торгов, до тех пор, пока вы не согласитесь торговать в этих пределах, или не снимете своё предложение покупки или продажи.
Не налагается запрета на то, что динамика, считаемая оправданной и разрешённой, приведёт к удорожанию золота относительно доллара на 15% в первый день, затем на 15% на следующий день, и так далее, что даёт американским властям время на принятие необходимых мер.
Таким образом, можно забыть пугающие видео на Youtube, в пять минут показывающие бурное развитие событий на рынке, способные привести к полному краху доллара и американской экономики за несколько часов, с рассвета в Токио до сумерек в Лос-Анджелесе.
Отныне потребуется не менее четырёх дней котировок, чтобы жёлтый металл вышел на хоть какой-нибудь уровень времён до совершения чудовищных манипуляций.
Организация, управляющая рынками (CME или Chicago Mercantile Exchange) по всей видимости, готовится к крупному и вероятно, неизбежному дефолту по некоему значимому металлу на ведущем рынке мира.
Организация страхуется, ограничивая одновременно свободное взаимодействие спроса и предложения для основных металлов, а именно, золота, серебра, меди, платины и палладия, чтобы дефолт по золоту не вызвал набега, например, на серебро или платину. (Истощения запасов меди пока не предвидится, хотя Китай, несколько лет делающий запасы для своей промышленности, мог бы навести на такие мысли.) Взлёт цены других металлов сделал бы явным то, что закрытие рынка золота должно замаскировать (что за доллар можно купить только песок).
США, по всей видимости, готовятся к окончательному закрытию рынков драгоценных металлов.
В 1944 году они произвольно установили стоимость доллара равной 1/35 унции золота, и накапливали золото по этой цене. Затем в 1971 году они просто-напросто в одностороннем порядке и в нарушение международных договоров (Бреттон-Вудских соглашений, состряпанных ими, чтобы изымать золото у всего мира) отказались возвращать золото, переданное им дружественными странами. После этого они терпели существование рынков частного вида, продающих в час по чайной ложке, или во всяком случае не рассчитанных на обмен сотен или тысяч тонн, необходимых правительствам и центральным банкам, и по ценам, теоретически определяемым соотношением спроса и предложения, но намного выше 35 долларов за унцию. Эти цены были внезапно ограниченны отметкой 1 927 долларов путём чудовищной манипуляции, как раз перед объявлением капитуляции Швейцарии (в результате ультиматума США) 6 сентября 2011 года.
Основная функция этих рынков (в основном Comex) состоит в том, чтобы в ложно смягчённой форме показывать обесценивание доллара по отношению к золоту. Также в течение пяти лет они имеют вторую функцию — отодвигать раскрытие банкротства США Китаем. Это делается за счёт поставок золота по официальному курсу, но не позволяющих Китаю истратить горы ненужных ему долларовых резервов. Эти поставки незамедлительно прекратятся, когда одно только искусственное подавление цены перестанет побуждать последних западных держателей золота продавать его.
На этих рынках курсы определяются обещаниями продать (фьючерсные рынки), и на них фигурируют объёмы раз в сто больше реально имеющегося золота.
Однако, поскольку гипер-печатание долларов с 2011 года ускорялось, истинная стоимость доллара могла только снижаться.
В 2006 году США перестали публиковать цифру агрегата денежной массы М3, что выделяет их из числа других стран с развитой экономикой. Факт скандальный, так как они претендуют на сохранение своей валютой статуса единственного средства международного обмена, при этом отказываясь раскрыть количество этой валюты в обращении. Но по данным Федерального резервного банка Сент-Луиса, денежная масса с 2011 года опять удвоилась... Таким образом, если в 2011 году доллар стоил 1/2000 унции золота (на самом деле доллар уже был сильно переоценён), сегодня он стоит 1/4000 унции.
Это потрясающая операция!
Если бы рынки вошли в разгон, что было возможным до принятия этих правил, то, если не говорить о гиперинфляции или гипердефляции, просто об умножении или делении, например, на пять — за то время, пока власти успеют отреагировать (иногда на это требуется более пяти минут) рынки могли бы быть закрыты (пардон, торги приостановлены на неопределённое время) на уровне 10000 долларов за унцию золота. Это означало бы деление стоимости доллара на пять относительно 2011 года или на десять относительно сегодняшнего дня, и эта цифра осталась бы в анналах как последняя более или менее свободно определённая рынками стоимость доллара.
Отныне котировки будут временно приостанавливаться с того момента, когда стоимость доллара относительно золота снизится на 15% (когда золото вырастает на 17%, доллар снижается на 15%). И если это снижение стоимости доллара подтверждается четыре раза, оно аннулируется, затем рынки в конце концов закроются на курсе вчерашнего дня, здесь нет никаких сомнений. Тогда можно будет сказать, что нет в наличии металла на продажу, для обоснования операций в биржевом зале. Китай может возмутиться и объявить, что больше не будет принимать платежи в долларах. Он может при желании продолжать продавать золото в Шанхае по какой бы то ни было цене в юанях. Остальному миру будет объявлено, что окончательная цена золота Х долларов за унцию, например по курсу закрытия позавчерашних торгов, возможно, с добавлением 199 долларов, если этот курс находился в диапазоне от 1000 до 2000 долларов.
Стоимость золота, выраженная в долларах станет, таким образом, официальной константой, и это несмотря на невозможность получить хотя бы унцию золота за любую гору долларов.
Через некоторое время можно будет позволить открыть в Чили биржу меди, важного металла с точки зрения объёмов, или предоставить потребляющим отраслям договариваться напрямую с добывающими предприятиями.
Те, кто пожелает (или будет вынужден) продолжать использовать доллар, будут иметь дело с долларом фиксированной стоимости, установленной после инцидента на бирже металлов, который CME именует инициирующим событием (triggering event).
|
Финансовая война России и Запада - кто кого? |
Дневник |
Доллар методично девальвировался с тех пор, как сто лет назад для управления им была создана ФРС. Упорядоченное падение американской валюты настолько укоренилось, что уже ни у кого не вызывает вопросов. Этот процесс называется «ценовая стабильность с 2-процентной инфляцией». Остальные центробанки стараются не отставать. Результатом стала гонка на понижение курса своих валют – кто первый, тот и победитель. Сложность заключается в том, что этот процесс должен идти медленно, в противном случае разразится паника. У курса валюты нет нижней границы, так что эта гонка может продолжаться очень долгое время.
С этой точки зрения рубль находится в числе победителей. Нам даже любезно объясняют причину: воздействие санкций или что-то наподобие. Но ведь рубль не рухнул сразу, когда в марте началось обсуждение санкций в ответ на украинское фиаско (что стало неприятным сюрпризом для европейских и американских политиков). В действительности рубль даже рос по отношению к доллару в течение целых 4 месяцев.
Ситуация в корне изменилась 26 июня. В тот день санкции неожиданно «подействовали», и началось резкое падение курса рубля. В конце августа он побил рекордно низкое значение февраля 2009 года, достигнутое во время финансового кризиса. Происходило ступенчатое снижение от одной рекордно низкой отметки к другой. С 26 июня рубль упал на 20,5 процента по отношению к доллару.
Курс рубля к доллару за 2014 год
Основной причиной падения является скупка россиянами иностранных валют. Большая их часть в итоге оказывается за границей, вне пределов досягаемости Москвы. По правительственным оценкам, в 2014 году отток капитала может достичь 120 миллиардов долларов, исходя из других источников – даже больше. Однако некоторая часть иностранной валюты всё же остаётся в России: банковские депозиты в долларах и евро за первые 8 месяцев этого года выросли на 17 процентов.
США и ЕС списывают всё на влияние санкций. Им хочется, чтобы санкции производили эффект, и в снижении курса рубля они видят добрый знак. Однако во внезапном падении российской валюты нет ничего необычного.
Курс рубля к доллару, 2006-2014 годы
С июля 2008 года по февраль 2009 рубль упал на 36 процентов. После кризиса произошло частичное восстановление, однако в 2011 году снижение продолжилось. С начала мая этого года рубль, несмотря на некоторые скачки, упал на 36 процентов.
Это позволяет объективно оценить недавнее снижение. Казалось бы, санкции и контрсанкции оказывают воздействие, но ведь рубль и не был твёрдой валютой: с июля 2008 по сегодняшний день он снизился на 45 процентов к доллару.
Итак, продав 20 миллиардов долларов из своих валютных резервов, российский Центробанк скорее не пытается остановить падение рубля, а управляет им. Неожиданный крах рубля может привести к хаосу, в то время как организованное снижение в разгар валютных войн представляется не худшим вариантом.
От обесценивания валюты проигрывают многие, но это не остановило ФРС или любой другой центробанк. Они подобными категориями не мыслят. Они управляют своей валютой! И делают это только в одном направлении: вниз. В этом отношении сейчас Россия выигрывает валютную войну. Даже если не стремится к этому.
Источник перевод для MixedNews
|
ОПЕК не помогла |
Дневник |
Увеличить
|
Видимо, что-то случилось...
К сожалению, мы не можем отобразить эту картинку. |
ОПЕК вчера решила не менять установленную еще в декабре 2011 г. квоту на добычу нефти в 30 млн баррелей в сутки (установлена в декабре 2011 г.). Следующая встреча стран — членов картеля, контролирующего треть мировой добычи нефти, намечена на 5 июня 2015 г. «Посмотрим, как рынок реагирует на это, и тогда будем действовать соответствующим образом», — сказал генеральный секретарь ОПЕК Абдалла Салем аль-Бадри.
Решение ОПЕК было объявлено около 18.00 мск. На этой новости резко подешевели нефть и рубль. Котировки сырья сорта Brent опускались на 9%, но в итоге к 20.00 мск падение составило 6,3% (ниже $73 за баррель). Курс доллара расчетами «завтра» вырос на 1,26 руб. до 48,655 руб., евро — на 1,47 руб. до 60,696 руб.
«Мы ожидаем, что возможно падение цены до $60 и ниже, но только в течение первого полугодия или, точнее, к концу первого полугодия <…> Цена в $60 нас тоже устраивает. Конечно же, некоторые дорогостоящие проекты мы вынуждены будем отложить», — сказал вчера в интервью австрийской газете Die Presse президент «Роснефти» Игорь Сечин. «Текущая ситуация на рынке не требует неожиданных действий, ничего экстраординарного пока не происходит. Мы будем продолжать следить за ситуацией», — прокомментировал представитель госкомпании. По его словам, «Роснефть» имеет достаточный запас прочности, потому что себестоимость добычи — чуть выше $4 за баррель. Это самый низкий показатель в мире. Вице-президент «Лукойла» Леонид Федун сказал, что добыча компании безубыточна при цене $25 за баррель.
Сечин считает, что снижение цены нефти ниже $60 за баррель не приведет к сокращению ее добычи в России. Но в случае необходимости потенциал России по сокращению добычи при низкой цене будет составлять около 200 000-300 000 баррелей в день, сказал вчера Сечин. В 2013 г. суточная добыча Россией составила 10,78 млн баррелей.
Ряд стран, в том числе Венесуэла и Иран, ранее призывали сократить добычу, чтобы поддержать цены.
Избыток нефти на мировом рынке — около 2 млн баррелей, говорил министр нефти Венесуэлы Рафаэль Рамирес. ОПЕК должна пойти на сокращение, аналогичное тому, что она предприняла в 2008 г., настаивал он. Тогда картель снизил квоту на 2,46 млн баррелей в день.
Но сокращение квоты заблокировала Саудовская Аравия, передает Reuters. Представители Саудовской Аравии и других стран Персидского залива считают, что на рынке действуют и другие влиятельные игроки, такие как сланцевые добытчики в США. Поэтому снижение квот ОПЕК не позволит стабилизировать рынок. Он «стабилизируется сам», заявил министр нефти Саудовской Аравии Али аль-Наими. «Есть избыток [нефти], но этот избыток — не проблема ОПЕК», — сказал министр нефти ОАЭ Сухаил бен Мухаммед аль-Мазруи. По его словам, рыночный баланс будет достигнут за счет не входящих в ОПЕК стран, новых высокозатратных проектов и сланцевых месторождений США.
Вчера аль-Бадри сказал, что ни у ОПЕК, ни у какой-либо страны нет целевой цены нефти: «Мы ориентируемся на справедливую цену». Отвечая на вопрос журналиста, что такое справедливая цена, он ответил: «Такая, при которой потребители будут довольны, производители могут получать приличную прибыль и это не будет мешать экономическому росту». Раньше, по его словам, такая цена была около $100 за баррель, теперь она корректируется.
Отвечая на вопрос корреспондента ТАСС, как ОПЕК сотрудничает со странами, не входящими в картель, в частности с Россией, аль-Бадри вчера ответил: «Мы делимся долгосрочными прогнозами, кроме этого у нас нет никакого сотрудничества». Тема снижения добычи нефти обсуждалась 25 ноября Россией, Саудовской Аравией, Венесуэлой, Мексикой. На прошлой неделе министр энергетики Александр Новак говорил, что правительство прорабатывает возможность снижения добычи нефти для поддержания цен. Но договориться о совместных действиях на встрече не удалось. Было высказано общее мнение, что рынок в состоянии самостоятельно отрегулировать эту ситуацию, рассказывал Новак.
Текущие цены на нефть приведут к замедлению темпов роста сланцевой добычи в США, говорит аналитик «Сбербанк CIB» Валерий Нестеров. России же придется отказаться от дорогостоящих проектов — шельфа, добычи трудноизвлекаемой нефти. «Важно, как долго будут держаться текущие цены на нефть», — отмечает директор Small Letters Виталий Крюков. Если это будет длиться 1-2 года, то негативный эффект будет даже сильнее, чем западные санкции. Прогноз цены на нефть в $80 за баррель в ближайшие годы в связи с решением ОПЕК выглядит уже умеренно оптимистичным, сказал вчера глава департамента долгосрочного стратегического планирования Минфина Максим Орешкин.
|
Кто повлиял на депутатов Госдумы? |
Дневник |
Раньше представители Центробанка с умным видом могли рассказывать от таргетировании инфляции и прочих либеральных премудростях. Но сегодня, при столь сильном и совершенно необоснованном падении курса национальной валюты, российское общество хочет получить ясный ответ на вопрос: почему Центральный Банк России никак не борется за финансовую стабильность российской финансовой системы и экономики в целом? Почему Банк России допускает столь сильные колебания рубля?
Ответ на этот вопрос есть. Центральный Банк Российской Федерации не подчиняется государственной власти России и действует в интересах доллара и МВФ. http://nstarikov.ru/blog/6120
Одним из важнейших способ решения вопроса финансовой устойчивости России может и должно стать подчинение ЦБ государству. Именно об этом говорит законопроект, разработанный в рамках рабочей группы при Государственной Думе совместно с экспертами ПВО.
Законопроект об изменении статуса ЦБ был внесен Евгением Алексеевичем Федоровым на рассмотрение в парламент ещё в августе 2012 года. Спустя два года (!!!), 14 октября 2014 года, он был поставлен на голосование. И тут случилось невероятное: большая часть депутатов Госдумы разбежалась, отказавшись принимать решение нажатием кнопочек «ЗА», «ПРОТИВ», «ВОЗДЕРЖАЛСЯ». Большая часть народных избранников предпочла просто НЕ голосовать.
Рассмотрение законопроекта об изменении статуса ЦБ РФ саботировали депутаты фракций «Единая Россия» http://nstarikov.ru/blog/46259 и «Справедливая России». Члены и сторонники ПАРТИИ ВЕЛИКОЕ ОТЕЧЕСТВО хотят знать, почему депутаты Госдумы отказались голосовать по законопроекту, разработанному при участии экспертов ПВО и внесенному на рассмотрение в парламент депутатом Федоровым.
Наши единомышленники из десятков регионов страны уже обратились с соответствующим вопросом к народным избранникам. И мы уже знакомили Вас с частью поступивших ответов. http://партиявеликоеотечество.рф/sabotage-the-vote-on-the-dr...
Несмотря на немногочисленность депутатских откликов, прослеживается интересная закономерность – так или иначе, народные избранники апеллируют к комитету по финансовому рынку при ГД РФ.
За разъяснением, что это за такой «волшебный» комитет, что его рекомендации принимаются под козырёк депутатами Госдумы, пресс-служба ПВО обратилась к руководителю рабочей группы при Госдуме РФ, которая вместе с экспертами ПВО подготовила проект национализации Центробанка, депутату Евгению Алексеевичу Федорову.
Пресс-служба ПВО: Евгений Алексеевич, почему решения комитета по финансовому рынку обязательны для исполнения депутатами?
Е.А. Федоров: Система Госдумы устроена таким образом, что она не имеет права принимать решения, против которых в данном случае возражает ЦБ. Это политическое решение и в Думе, и в правительстве РФ. Алгоритм следующий: все возражения проходят через опросы финансового комитета. Комитет по финансам официально направляет бумаги в ЦБ и Правительство через Совет Государственной думы. Получает от них ответ. Если этот ответ отрицательный, то комитет формирует отрицательную позицию. За более чем 20 лет работы Госдумы ещё не было ни одного случая, чтобы при отрицательной позиции комитета какой-либо закон был принят в положительном ключе. При этом сама позиция комитета она формальная, дальше срабатывает фракционная дисциплина. И депутаты голосуют, как надо. Или, как в случае с законопроектом о национализации ЦБ,– разбегаются.
Любая фракция в Госдуме полностью ориентируется на позицию ЦБ, формализованную на уровне комитета по финансовому рынку. Надо понимать, что в соответствии с Конституцией РФ, Дума законы только принимает, т.е. она сама содержательно вопросы не решает, она просто является отражением решений на других политических уровнях.
Пресс-служба ПВО: Скажите, Евгений Алексеевич, как можно прокомментировать ситуацию, когда оппозиционные партии (КПРФ и ЛДПР) практически единогласно поддержали законопроект, а СР И ЕР своим большинством просто проигнорировали. Это говорит о том, что оппозиция не подвержена влиянию финансового комитета?
Е.А. Федоров: Институт подчинения Госдумы другим инстанциям существует с первого момента его создания и не зависит от того, какие фракции в ней формируются. Если бы большинство Думы опиралось на коммунистов, то тогда этот закон отклонили бы коммунисты. Если бы большинство Думы опиралось на либерал-демократов, то отклонили бы этот закон либерал-демократы.
Наш с Вами закон настолько важен и очевиден, что ожидалось, что часть депутатов из «Единой России» проголосуют в его поддержку, и закон сможет пройти с небольшим перевесов голосов. Именно поэтому депутатам от «Справедливой России» поступила команда не голосовать. Оппозиционные партии это знали. И, конечно, их поддержка законопроекта – это в чистом виде PR-ход: «покажем себя, поскольку всё равно не пройдёт».
Пресс-служба ПВО: Скажите, есть ли ещё какие-либо варианты продвинуть этот закон и добиться положительного решения, будут ли предприниматься какие-то дальнейшие действия?
Е.А. Федоров: Обязательно. Мы будем этот закон двигать. И то, что он отклонён на пленарном заседании, это не значит, что о нём забыли. Мы будем его двигать, сейчас его подправим вместе с Вами и внесём в более жёстком ключе. Мы предлагаем даже переименовать ЦБ в Госбанк».
Что ж, получается, что комитет по финансовому рынку не принимает никаких решений, не посоветовавшись с Центральным Банком России? И если мы говорим «комитет по финансовому рынку», то подразумеваем «ЦБ РФ». Очень удобная позиция. Центральный Банк ни от кого не зависит и никому не подчиняется, зато все остальные у него в зависимости и прямом подчинении.
Именно эту порочную систему и намерены разорвать эксперты рабочей группы при Госдуме вместе со специалистами ПАРТИИ ВЕЛИКОЕ ОТЕЧЕСТВО благодаря законопроекту о национализации Центробанка России.
С первого раза не получилось. Но мы будем продолжать бороться. И победа будет за нами!
А пока мы хотим познакомить Вас с членами комитета по финансовому рынку, на экспертное мнение которого ссылаются народные избранники, и который, как говорит Е.А. Федоров, является рупором ЦБ РФ.
Заключение комитета по законопроекту о национализации ЦБ было отрицательным. Но никто из 10 членов комитета сам не проголосовал «ПРОТИВ». Трое проголосовали «ЗА» наш законопроект. Остальные семь – саботировали.
В связи с этим хочется задать вопрос: Почему члены комитета не принимают к сведению собственные же заключения и либо голосуют «ЗА», либо НЕ голосуют вовсе, — лично председателю комитета ГД по финансовому рынку Бурыкиной Н.В.
Обратиться к Наталье Викторовне можно по электронной почте комитета: ckredit@duma.gov.ru со следующей формулировкой:
«Уважаемая Наталья Викторовна!
Возглавляемый Вами комитет по финансовому рынку дал отрицательное заключение по законопроекту № 130800-6 «О внесении изменений в Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (в части ограничения независимости Банка России при осуществлении своих функций за счет расширения полномочий Правительства Российской Федерации), рассматриваемому 14 октября 2014 года.
Несмотря на отрицательное заключение и рекомендацию отклонить законопроект в первом чтении, часть членов комитета все-таки нарушило собственные рекомендации и проголосовало «ЗА» законопроект (Маркин Э. В., Савельев Д. И., Кумин В.В.).
Вы и ряд других Ваших коллег по комитету и вовсе отказались от участия в голосовании.
Прошу Вас ответить, чем обусловлена несогласованность действий комитета по финансовому рынку, когда при отрицательном заключении и рекомендации всей Госдуме отклонить законопроект в первом чтении, часть членов комитета голосует «ЗА», а часть не голосует вовсе?
Прошу Вас ответь, чем вызвано Ваше нежелание, как народного избранника, возглавляющего комитет по финансовому рынку, открыто проголосовать по этому законопроекту «ЗА» или «ПРОТИВ»? Почему вы даже не решились «ВОЗДЕРЖАТЬСЯ» при голосовании, а просто не приняли в нем участие?
Прошу дать ответ в установленные законом сроки.
С уважением, ФИО, адрес, контактные данные: тел, эл. почта, почтовый адрес».
Призываем Вас, уважаемые единомышленники, воспользоваться своим конституционным правом на обращение в государственные органы по интересующим вопросам и получить ответ. И напомнить народным избранникам, что мы о них не забыли. И требуем объяснений.
P.S. Кампания ПВО по опросу депутатов, НЕ голосовавших по законопроекту ПВО продолжается.
Мы призываем всех, кто понимает важность национализации Центрального Банка России, обратиться к российским парламентариям и спросить у своих представителей в Государственной Думе, по каким причинам они отказались принять участие в голосовании. (Список депутатов, уклонившихся от голосования или проголосовавших «против»). http://nstarikov.ru/wp-content/uploads/2014/10/Списки-депутатов.doc
Мы призываемвсех, кто понимает важность национализации Центрального Банка России, обратиться к руководителям фракций «Единая Россия» Владимиру Абдуалиевичу Васильеву и «Справедливая Россия» Сергею Михайловичу Миронову.
Также мы хотим получить ответ от Председателя Всероссийской политической партии «Единая Россия», а по совместительству и Председателя правительства Российской Федерации Дмитрия Анатольевича Медведева.
Подробная информация о том, как связаться с народными избранниками – здесь. http://nstarikov.ru/blog/46259
|
Узаконенные схемы кидалова банками |
Дневник |
|
Генпрокуратура проверит политику Центробанка в отношении рубля |
Дневник |
Увеличить
|
Видимо, что-то случилось...
К сожалению, мы не можем отобразить эту картинку. |
Депутат нижней палаты парламента Евгений Федоров направил на имя генерального прокурора России Юрия Чайки запрос (имеется в распоряжении «Известий») с просьбой провести проверку деятельности Центробанка. Недовольство парламентария вызвал документ регулятора «Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2014 год и период 2015 и 2016 годов», который подразумевает создание условий для перехода к режиму плавающего валютного курса и формированию курса рубля под влиянием преимущественно рыночных факторов. Законодатель указывает, что такими распоряжениями руководство ЦБ нарушает п. 2 ст. 75 Конституции РФ, в котором указано, что «защита и обеспечение устойчивости рубля — основная функция Центрального банка Российской Федерации, которую он осуществляет независимо от других органов государственной власти».
Кроме этого, в запросе отмечено, что, согласно ст. 3 ФЗ «О ЦБ РФ (Банке России)», «основной целью денежно-кредитной политики Банка России является защита и обеспечение устойчивости рубля», а рубль по отношению к доллару США с 17 декабря 2013 года по 27 октября 2014 года упал на 31%, а по отношению к евро — на 22%.
Законодатель указывает, что последние действия ЦБ не соответствуют законодательным нормам, и, учитывая это, Евгений Федоров просит Генпрокуратуру провести проверку и дать правовую оценку действиям ЦБ.
— Это не просто неправильная политика Центробанка, а сознательное нарушение законодательства. Действия руководства ЦБ привели к большим убыткам. Это уже уголовное нарушение, и теперь пора в дело вмешаться прокуратуре, — сказал депутат. — Необходимо принять меры прокурорского реагирования, вплоть до возбуждения уголовного дела в отношении чиновников.
Источник в Центральном банке России заметил, что регулятор государственной денежно-кредитной политики предоставляет свою отчетность по проделанной работе Счетной палате РФ, которая и определяет правильность его действий.
Экономист и руководитель компании экспертного консультирования «Неокон» Михаил Хазин считает, что руководство ЦБ не способно удержать курс рубля.
— У нас существует федеральный закон о Центральном банке, который гласит, что одной из основных функций этой структуры является обеспечение устойчивого курса рубля. Нынешнее руководство ЦБ решать эту задачу не собирается, — отметил Хазин.
Заведующий кафедрой конституционного и международного права ГУУ Владимир Таболин заметил, что в ситуации с Центробанком необходимо учитывать и сторонние, не зависящие от регулятора факторы, которые влияют на курс национальной валюты.
— Обязательства по денежному регулированию возложены на ЦБ, и это прописано законодательно. Однако надо принимать во внимание и условия, в которых сейчас находится страна, — считает Таболин. — Повлиять на падение стоимости нефти, а соответственно и на падение рубля могут и нефтяники, и политики, а если возложить сейчас эту функцию только на ЦБ, мы можем столкнуться с тем, что будут проданы все доллары и мы окажемся голыми перед остальным миром, чего и добивается сейчас Запад.
По мнению аналитиков, глава Центробанка Эльвира Набиуллина делает все возможное, чтобы снизить давление на рубль, так, на прошлой неделе регулятор пошел на резкое повышение ключевой ставки.
— Такое радикальное решение, как повышение ставок на 150 б.п., позволит снизить давление на рубль, но вряд ли решит проблему полностью — отказ от целевых валютных интервенций является давно обоснованным, и остается только сожалеть, что ЦБ не пошел на данный шаг. Переход ЦБ с января к режиму свободного курсообразования на валютном рынке является более эффективным. За последние 20 лет население привыкло к зависимости «устойчивости рубля от размера международных резервов». Однако практика стран, использующих свободное плавание курсов и обладающих меньшими резервами, доказывает обратное, — уверен начальник аналитического департамента рейтингового агентства «Рус-Рейтинг» Александр Овчинников.
Кроме того, эксперты отмечают, что руководству Центробанка приходится действовать не в самых благоприятных политических и экономических условиях. При этом даже при рекордно низкой цене на нефть, высоком уровне инфляции, слабых темпах роста российской экономики в условиях санкций регулятору удается сдерживать падение рубля без значительных валютных интервенций.
|
Металлическая политика |
Дневник |
№ 38 (430) от 9 октября 2014 [«Аргументы Недели», Константин Гурдин ]
Торговые санкции дали неожиданный эффект. В мире разразился ажиотаж вокруг редких металлов. Россия – обладатель крупнейших запасов палладия, бериллия, кобальта, ниобия, стронция и т.д. Это незаменимые компоненты в ядерной промышленности, электронике и автопроме. РФ удачно воспользовалась стратегическим преимуществом: с начала торговой войны цены на эти металлы резко подскочили.
Недавно компания «Норильский никель» сделала правительству необычное предложение. Концерн В. Потанина хочет выкупить у Гохрана слитки палладия из стратегического запаса на сумму более 70 млрд. рублей. Предлагают и второй вариант – обменять у государства палладий на платину. Интрига в том, что «Норникель» – крупнейший производитель палладия в мире. В норильских шахтах этот металл извлекают на-гора десятками тонн, он – спутник платины и рутения. Долгие годы концерн хорошо зарабатывал, продавая палладиевые слитки. Это приносило корпорации до 20% прибыли.
Теперь сырьевая корпорация хочет выкупить часть обратно. Что за этим стоит? «Норникель» рассчитывает крупно заработать на скачке цен. Другое дело – выгодно ли это государству. В 2014 г. российское правительство успешно повторило трюк, который ранее провернул Китай. Сырьевая зависимость – палка о двух концах. Правительство РФ вздрагивает при любом серьёзном изменении международных котировок нефти, металлов и т.д. Но и мир сильно зависит от нас. Например, палладий нарасхват в атомной, автомобильной, ювелирной и медицинской промышленности. Он входит в состав белого золота, без этого металла не будет экологически чистых автомобильных двигателей. В химических производствах он заменяет платину, которая стоит дороже.
Поставщиков палладия всего ничего. РФ с огромным перевесом – крупнейший в мире производитель этого металла. У нас более половины запасов, не менее 40% добычи. Правда, до недавнего времени российское государство щедро спонсировало мировую промышленность, вовсю торгуя палладием. В 2010 г. за рубеж продали 25 т, в 2011 г. – столько же. Объём огромный, поскольку вся мировая потребность в этом металле примерно 48 т в год. Основную выгоду получали Соединённые Штаты. Это давняя история: в начале 2000-х гг. палладий занимал первое место среди товаров, которые РФ экспортировала в США. Его продавали на сумму более 1 млрд. долл. в год. За рубеж уходила не только вся текущая добыча, распродавали государственный запас, оставшийся от СССР.
Сколько палладия лежало в копилке Гохрана – государственная тайна. Известно только: к 2012 г. в запасе почти ничего не осталось. Поэтому поневоле политика изменилась, в 2012 г. за границу ушло только 8 т палладия. В 2014 г. продажи металла за рубеж полностью прекратились. Это дало ожидаемый эффект, начался дефицит, на мировых биржах палладий подорожал до самой высокой отметки за последние 14 лет. В то время как золото и платина дешевеют, унция палладия с начала 2014 г. подскочила в цене с 500 до 900 долл. (более 35 тыс. рублей). Это сравнимо со стоимостью золота.
Российскому правительству было у кого учиться. С 2009 г. по той же схеме цены на редкоземельные металлы взвинтил Китай. На долю этой страны приходится до 80% производства группы из 17 редкоземельных металлов, в том числе молибдена вольфрама и лантана. В 2009 г. у Пекина начались трения с Японией по территориальной принадлежности некоторых островов.
Чтобы мировое сообщество не слишком усердствовало в защите японских интересов, КНР решила поиграть мускулами. Пекин придумал многоходовую комбинацию, ввёл ограничения на экспорт редких металлов. В результате цены выросли в 3–5 раз. Это ударило по мировой электронной, автомобильной, химической и ядерной промышленности. Прежде всего пострадали японские производители – чего и добивался восточный сосед. Что характерно, с тех пор ничего не изменилось. Разумеется, на Китай ополчилась ВТО, но споры тянутся по сей день, ограничения на экспорт не сняты. В общем КНР добился своего, настал черёд России. Тут главное – не дать слабину. Сиюминутная выгода погоды не сделает. Зачем начинать массированную распродажу стратегического металла через «Норникель», если победа в двух шагах.
|
БРИКС обзавелся собственным банком. |
Дневник |
Через тринадцать лет после появления аббревиатуры БРИКС, входящие в эту группу страны — Бразилия, Россия, Индия, Китай и Южно-Африканская Республика — договорились о создании Банка развития, чтобы не зависеть от промышленно развитых держав и финансировать развитие инфраструктуры.
Знаменитая аббревиатура БРИК, состоящая из начальных букв Бразилии, России, Индии и Китая, которая была придумана в 2001 году экономистом Джимом О’Нейлом (Jim O’Neill), обозначает динамично развивающиеся страны, которые к 2050 году должны занять господствующее положение в мире.
Первая встреча БРИК на высшем уровне состоялась в 2009 году в Екатеринбурге. Одним из главных обсуждавшихся вопросов была реформа мировой финансовой системы, причем особой критике подверглись нынешняя роль Международного валютного фонда (МВФ) и Всемирного банка. Эти страны выступают за пересмотр взносов, которые, по их мнению, должны более полно отражать экономический вес и улучшить представительство развивающихся стран. Они предлагают избирать руководство МВФ и Всемирного банка в открытую, исходя из личных заслуг кандидатов, а также покончить с исключительностью доллара в качестве мировой резервной валюты.
На последующих встречах в верхах, помимо продолжения работы над вышеуказанными основными вопросами, страны БРИКС (к тому времени к ним присоединилась Южно-Африканская Республика) последовательно расширяли свою повестку дня и на пятой встрече на высшем уровне (ЮАР, 2013 год) договорились о создании Банка развития, не зависящего от промышленно развитых держав, главной задачей которого должно стать финансирование инфраструктуры.
На шестой встрече в верхах, состоявшейся в бразильском городе Форталеза в 2014 году, была достигнута договоренность о том, что стартовый капитал банка составит 100 миллиардов долларов, при этом акционерный капитал по подписке будет равен 50 миллиардам долларов, которые будут внесены в равных долях государствами-основателями.
Штаб-квартиру банка решили разместить в Шанхае, а также было принято решение о выделении 100 миллиардов долларов на создание совместного пула валютных резервов, призванного предотвращать нехватку ликвидности и помогать Центробанкам тех стран, у которых возникнут проблемы с платежным балансом.
Кто сколько внес.
Каждая страна должна будет внести в стартовый капитал по 10 миллиардов долларов. При этом взносы в пул валютных резервов будут зависеть от размеров их экономики. Например, Китай внесет 41 миллиард, а ЮАР — 5 миллиардов. Официальное название банка БРИКС — Новый банк развития. Руководство банком будет осуществляться на ротационной основе. Первыми станут представители Индии. До Китая очередь дойдет лишь в 2021 году. Новый банк сможет ежегодно выдавать кредиты до 34 миллиардов долларов.
Капиталовложения в развитие инфраструктуры (строительство дорог, зданий, газопроводов, нефтепроводов, мостов) во всех развивающихся странах и, в частности, БРИКС, крайне важны. Новый банк развития может решать задачи в рамках Большой двадцатки, но также должен стать центром привлечения избытка ликвидности и сбережений в мировом масштабе, которые на данный момент составляют 72 миллиарда долларов. Эти средства могли бы быть направлены на осуществление крупных инфраструктурных проектов с участием Многостороннего агентства по инвестиционным гарантиям и других финансовых организаций с тем, чтобы посредством договоров со страховыми компаниями сделать инвестиции более привлекательными и защитить вложенные средства.
|
«Рубль перепродан — до конца года он укрепится» |
Дневник |
|
В России предложили разрешить введение региональных налоговых каникул для индивидуальных предпринимателей |
Дневник |
Правительство РФ внесло в Госдуму законопроект, предусматривающий возможность введения региональных налоговых каникул для индивидуальных предпринимателей. Документом, текст которой размещен в электронной базе данных нижней палаты парламента, предусматривается наделение субъектов РФ правом предоставлять двухлетние налоговые каникулы в виде налоговой ставки в размере ноль процентов «для впервые зарегистрированных индивидуальных предпринимателей, перешедших в течение двух лет со дня регистрации в качестве индивидуального предпринимателя на упрощенную систему налогообложения или патентную систему налогообложения». Об этом передает ДВ-РОСС.
Такие каникулы будут действовать в 2015-2020 годах. При этом субъекты РФ вправе установить ограничения на применение налоговой ставки в размере ноль процентов, в том числе «в виде предельного размера доходов индивидуальных предпринимателей, средней численности работников, нарушение которых за налоговый период является основанием для утраты права на применение указанной налоговой ставки».
Кроме того, законопроект предусматривает применение патентной системы налогообложения самозанятыми гражданами и возможность уплаты ими (в зависимости от срока действия патента) налога в связи с применением патентной системы налогообложения с их регистрацией в качестве индивидуальных предпринимателей по принципу «одного окна».
Правительство также внесло в Госдуму законопроект, согласно которому самозанятые граждане — налогоплательщики патентной системы налогообложения уплачивают страховые взносы в Пенсионный фонд, Фонд социального страхования, Федеральный фонд обязательного медицинского страхования не позднее срока истечения действия патента, сообщает ТАСС.
|
Золотая лихорадка мировой валюты |
Дневник |
Поначалу золотом непосредственно расплачивались. Из этого металла чеканились монеты, которые ходили на территории государства, его принимали и соседние страны при торговых взаиморасчетах. Золото было эталонной мерой оплаты. Ведь, для того, чтобы добыть один грамм металла необходимо, затратить вполне определенный труд. Благодаря этому золото одинаково ценилось во всем мире.
Позже, чеканить золотые монеты перестали, перейдя к бумажным деньгам. Но, деньги эти обеспечивались золотым запасом страны. То есть, проще говоря, печаталось некоторое количество купюр, каждая из которых соответствовала определенному весу драгметалла, имеющемуся в хранилищах государства.
Для расчетов между странами помимо золота начали использовать так называемую резервную валюту. До начала двадцатого века ею был британский фунт стерлингов. Однако, во время Первой и Второй мировых войн США серьезно увеличили свой золотой запас. «В 1933 году президент США Франклин Рузвельт объявил о… конфискации золота. Все граждане США должны были сдать своё золото, за несоблюдение закона предусматривалось серьёзное наказание. Прекрасный пример американской демократии, не так ли? Но, речь о другом. Трудно сказать точно, какую часть имеющегося на руках драгметалла граждане сдали, но сдали много. Под это золото было даже построено знаменитое хранилище Форт-Нокс в штате Кентукки. После конфискации золота физлиц туда же переместили золото банков, которые в обмен на это получили золотые расписки. Вот так — росчерком пера — количество золота в США удвоилось: ведь, учитывались и реальное, хранящееся в Форт-Ноксе, и выданные под его обеспечение бумажки, под которые банки стали печатать доллары», — рассказывает профессор кафедры международных финансов МГИМО, председатель Русского экономического общества Валентин Катасонов.
Вторая мировая война помогла американцам собранный запас увеличить еще больше. Учитывая, что на тот момент США обладали самым крупным объёмом драгметалла, на Бреттон-Вудской конференции доллар был избран новой резервной валютой. Штаты тогда обещали обменивать его на реальное золото по первому требованию других государств.
Однако Америка, видимо, не ожидала, что желающие вернуть зеленую бумажку и забрать золотой слиток найдутся. А они вскоре появились. Таким человеком стал президент Франции Шарль де Голль. В 1965 году в нью-йоркский порт прибыл французский корабль, груженный долларами. Де Голль требовал обменять на золото 750 миллионов долларов, находящиеся на борту. И это был лишь первый транш
«Конечно, это был удар для Штатов, ведь печатный станок работал вовсю, и уже к 1961 году объём имеющегося золота и выпущенных долларов сравнялся. Нужно было искать какой-то выход. И США его нашли. 15 августа 1971 года президент Ричард Никсон объявил о том, что страна приостанавливает обмен долларов на золото. А в 1976 году на Ямайской конференции был принят бумажно-долларовый стандарт, который существует до сих пор. Но понятно, что тогда лишь закрепили уже принятый проект, который Америка готовила все эти 5 лет», — подводит итог Валентин Катасонов.
Таким образом, доллар перестал обеспечиваться золотом, и в обороте находится бумага, зависящая, в первую очередь, от экономики страны. А драгоценный металл теперь используется по двум направлениям: как резервный запас для покупки иностранной валюты и в качестве залога при получении кредитов и товаров за рубежом.
Но, бумажные деньги, в отличие от золота, подвержены влияниям разномастных кризисов. «Золото на текущий момент — то же, чем оно было на протяжении нескольких тысяч лет, это абсолютные деньги. То есть, оно будет приниматься в любых условиях, на него всегда можно будет купить и продовольствие, и оружие, и ресурсы, и людей, если мы говорим о войсках, и так далее. Золото всегда принимали, и всегда будут принимать. И если будут какие-то кризисные события, то фантики брать не будут, будут просить что-то более реальное, а реальным является золото и серебро», — объясняет банкир Александр Лежава.
Сейчас 70% золотовалютных резервов России составляют доллары и евро. Чуть меньше 10% — золото. В результате мы сильнее зависим от долларовых расчётов, на что, собственно, и направлены недавние западные санкции.
Запасается золотом не только Россия. Китай, к примеру, тоже старается уменьшить влияние доллара на свою страну и вовсю закупает драгметалл, цены на который как раз вовремя немного снизились.
Не прочь забрать свое золото на собственную территорию и Германия. Сейчас больше половины немецких запасов хранится в США и чуть меньшее количество — в Англии и Франции. Это распределение сложилось еще во время холодной войны. Однако, так просто получить своё золото назад немцам не удаётся. Америка не то, что не отдает металл, но даже не позволяет на него взглянуть. Быть может, от германских запасов уже и не осталось ничего? Ведь, золотые резервы большинства государств — та ещё тайна. «Американцы их серьёзно завышают, китайцы — серьезно занижают», — уверен Александр Лежава.
Но, как бы то ни было, решение Германии забрать свое золото явно не радует США. «Я думаю, что решение Центрального банка Германии станет началом конца эпохи доллара в мировой экономике», — заявил в интервью британской газете The Telegraph эксперт по мировому рынку золота Джим Синклер.
Некоторые также предрекают крах мировой резервной валюты, видя тому предпосылки в действиях Китая и России. Впрочем, эксперты не считают, что ими ставится именно такая цель. В конце концов, наш и китайский золотовалютные запасы включают в себя немалую часть тех самых долларов. Но, такими темпами в скором времени пропорция может поменяться, и вот тогда — другое дело.
|
Банки-пустышки. Почему власти не наказывают тех, кто обокрал вкладчиков |
Дневник |
Формулировка, с которой ЦБ чаще всего отзывает лицензии у банков, официально звучит так: в связи с рискованной кредитной политикой и проведением сомнительных операций. На деле это значит, что банк под высокие ставки собирал средства у населения, открывал счета тем или иным предприятиям и компаниям, а потом целенаправленно выводил эти денежки. О том, как это можно сделать, «АиФ» рассказывал уже не раз. Это и необеспеченные кредиты подставным лицам, и фиктивные покупки липовых ценных бумаг и пр. В результате в среднем почти 90% активов банков-банкротов - пустышки! А пропавшие деньги их клиентов осели на счетах или попросту в карманах их экс-владельцев и руководителей. Об этой ситуации известно всем: и Центробанку (ЦБ), который инициирует отзыв лицензий, и Агентству по страхованию вкладов (АСВ), которое признаёт, что 4 из 5 поступающих к ним дел о банкротстве банков - криминальные. При этом в Уголовном кодексе есть статьи (о мошенничестве, преднамеренном банкротстве, отмывании средств и т. д.), по которым «чёрных банкиров» можно привлечь к ответственности. Так почему в то время, когда лицензии отзывают пачками, не слышно о таком же массовом возбуждении уголовных дел и арестах виновных?!
«Ситуация действительно абсурдная, - согласен с «АиФ»Павел Медведев, руководитель Общественного совета при АСВ по взаимодействию с кредиторами финансовых организаций с отозванной лицензией. - ЦБ и АСВ постоянно обращаются в правоохранительные органы с просьбой возбудить уголовное дело. Но те предоставляют формальные, а порой и смешные отписки. Так, недавно один из замов гендиректора АСВ получил следующий ответ на своё письмо: «Вызвать данного гражданина на допрос (речь идёт о руководителе одного из обанкротившихся банков. - Ред.) и возбудить дело нет возможности, так как он уехал на охоту...»
По мнению П. Медведева, правоохранители отказываются возбуждать уголовные дела, чтобы не получить очередной висяк. Дела о выводе капиталов сложные, ведь деньги зачастую убегают из банков не через одни руки. В ближайшее время Медведев намерен обратиться к руководству МВД с просьбой разобраться в этой тупиковой ситуации. От гражданских исков (то же АСВ подавало иск в Арбитражный суд к владельцу Межпромбанка Сергею Пугачёву на 75,7 млрд руб.) толку тоже мало. Пока собирали доказательства преднамеренного вывода средств (а лицензия у банка была отозвана ещё осенью 2010 г.), Пугачёв спокойно покинул страну.
До тех пор, пока ответственные лица не придумают, как заставить «чёрных банкиров» отвечать за свои махинации, от чистки банковского сектора будут страдать не мошенники, а клиенты прогоревших кредитных учреждений и фонд Агентства по страхованию вкладов. С прошлого лета АСВ выплатило 235 млрд руб. компенсаций (а всего за свою десятилетнюю историю - 313 млрд руб.). Причём треть всех выплат приходится на 4 крупнейших страховых случая: банкротство Инвестбанка, Мастер-Банка, банков «Пушкино» и «Западный».
В АСВ «АиФ» рассказали, что на сегодняшний день абсолютное большинство вкладов защищено системой страхования. То есть всего 2% вкладов в России превышают 700 тыс. руб. Но за этими процентами стоят живые люди: пенсионеры, по привычке откладывающие на чёрный день, молодые семьи, собиравшие деньги на жильё, и другие россияне, поверившие обещаниям о высоком проценте. Возврата оставшихся средств (всё, что свыше 700 тыс. руб.) им приходится ждать месяцами. И не факт, что будет возвращено всё до копейки, ведь активы (недвижимое имущество, ценные бумаги) банков-банкротов, как уже говорилось выше, зачастую оказываются фикцией. Ещё меньше шансов вернуть свои деньги у юридических лиц. С ними по закону расплачиваются в последнюю очередь. Сейчас в Госдуме лежит законопроект, согласно которому величина ставки отчислений в АСВ будет зависеть от финансового положения банков. Тот банк, который ведёт более рискованную финансовую политику, будет платить больше взносов. Остановит ли эта мера тех, кто, глядя на безнаказанность действий Пугачёва, Булочника и других горе-банкиров, захочет присвоить средства населения и бизнеса, - большой вопрос.
|
ЦБ признал провалы в банковской сфере на закрытом заседании в Госдуме |
Дневник |
В среду, 18 июня, комитет Госдумы по финансовому рынку рассмотрел отчет Банка России за 2013г. Заседание прошло в закрытом режиме, журналистов на него не пустили. Но РБК удалось ознакомиться с заключением комитета. |
|
В нем говорится, что надзор за банковской системой со стороны регулятора был неидеальным, а меры носили косметический характер. "Принимаемые меры надзорного реагирования зачастую критически запаздывали, вследствие чего оказывалось, что активы из кредитных организаций уже выведены", - говорится в заключении комитета. Это случилось, например, в таких банках, как Мособлбанк, который привлекал вклады за баланс, "Западный", руководитель которого имел непогашенную судимость, Инвестбанк, собственники которого были задействованы в масштабном выводе активов, а также "Пушкино".
"В конце 2012г. участники банковского рынка уже вполне отчетливо видели, что из банка выводятся средства, а надзорные органы этому не препятствуют. В начале 2013г. представители общественности публично обращались в Банк России, а также в правоохранительные органы с требованием прекратить соответствующие действия. Но лицензия была отозвана только осенью 2013г.", - напомнили депутаты случай с банком "Пушкино".
Они обратили внимание на недостатки методологии финансового анализа, приводя в пример Мастер-Банк. На момент отзыва лицензии, дыра в его балансе, по оценке ЦБ, составляла 2 млрд руб., однако позднее временная администрация увидела, что отрицательный капитал составляет 17,2 млрд руб.
Также депутаты в своем заключении отметили, что из-за недостатков надзора объем фонда страхования вкладов достиг исторического минимума, из-за чего стало невозможно ставить вопрос о повышении суммы страхового возмещения до 1 млн руб.
Депутаты указывают на то, что Банк России не смог предвидеть, что в результате его действий по одновременному отзыву лицензий у нескольких банков в конце 2013г. произойдут отток вкладов населения из малых и средних банков, кризис ликвидности, а также прекращение размещения денежных средств в банках крупными государственными организациями.
|
Цитата сообщения лотос7712
EMGOLDEX. ЗОЛОТО. ДЕНЬГИ. РАБОТА. |
Цитата |
34 просмотров |
|
|
Комментарии (0) |
Банковская система Швеции: есть чему поучиться |
Дневник |
| Сегодня, 03:39 |
|
Почему Швеция, спросите вы? Швеция имеет удачный опыт выхода из кризиса банковской системы начала 90-х, который тяжело переживали скандинавские страны. В 1992 году для преодоления кризиса правительство Швеции выделило 65 млрд шв. кр.(9,2 млрд долл.) на рекапитализацию банков (помощь банкам) и финансирование деятельности Securum, учреждения, которое должно было продать все сомнительные активы в течение 15 лет. Но в июне 1997 года оно завершило свою работу на 10 лет раньше намеченного срока, выплатив банкам 14 млрд из выделенных ему государством 24 млрд крон. Кстати, опираясь на опыт Швеции, и создавался санационный банк Украины, так называемый "доктор" проблемных активов. Во-вторых, центральный банк Швеции (Риксбанк) – это старейший из ныне существующих центральных банков мира (основан в 1668 г.). Причем с кризиса 90-х ЦБ Швеции накопил опыт в обеспечении денежно-кредитной политики вне приоритета поддержки правительства в достижении постоянного экономического роста и занятости, т.е. имеет опыт независимой, не связанной с политикой деятельности в реализации своих задач. ЦБ избавлен от необходимости подчиняться каким-либо правительственным указаниям и нормативным актам. Хотя правительство по-прежнему определяет границы обменных курсов, в которых может колебаться национальная валюта, оперативное управление валютной политикой перешло в руки ЦБ. В-третьих, реализуемый с того же кризисного периода курс шведских коммерческих банков на сокращение расходов и накопленный ими опыт весьма актуален для украинской банковской системы. Сокращение расходов, как один из способов увеличения прибыли, был реализован за счет таких подходов как внедрение «культуры бережливости», децентрализации управления, диверсификации услуг. Но мы остановимся на интересных и важных отличиях для клиентов банков. Начнем с количества банков в стране. В Украине, как сообщает сайт НБУ, действует 180 банков. В Швеции зарегистрировано 36 банков в форме общества с ограниченной ответственностью, 2 кооперативных банка, 51 сберегательный банк и 28 отделений иностранных банков. Причем Швеция, как отмечают эксперты, испытывает проблему переизбытка банковского потенциала (в стране на 3800 человек приходится 1 филиал кредитного учреждения). Что нужно, чтобы открыть счет в Швеции? Чтобы открыть счет физическому лицу, нужно иметь персональный налоговый номер. Этого достаточно. Юридическому лицу - свидетельство о регистрации и справку из налоговой. Ставка при размещении на депозит? Банки предлагают размещение средств на сберегательных счетах с процентными ставками в пределах 1-1,2% годовых. Если у вкладчика больше 2,5 млн крон, то не только проценты не начисляют, а еще и налог удерживают ежегодно. В большинстве своем шведы предпочитают размещать средства в специализированных фондах - 76% шведов держат в этих фондах свои деньги. Это, как правило, инвестиционные фонды, хотя нужно отметить, что этот рынок тесно переплетен со страховыми и пенсионными фондами. Условия размещения средств довольно жесткие - много лет деньги только копятся, воспользоваться ими можно, но при этом для вкладчика теряются все заработанные проценты. Фондами в основном владеют крупнейшие банки - Swedbank держит 25% этого рынка. Сами же банки занимаются третьим уровнем пенсионной системы - индивидуальным пенсионным страхованием. Система такая: ежегодно можно размещать любую сумму, но в большинстве своем клиенты в год кладут на такие счета всего 12000 крон (порядка 1 334 евро). Потому что, только до этой суммы действуют налоговые льготы. По итогам года можно списать 30% на налоговый кредит в налоговой декларации, а сумма на пенсионном счету не изменится. Процентов тут тоже почти не платят, но очень возможность использовать этот счет для налоговых вычетов, очень привлекает. Ипотечный кредит – условия? 70% шведов - собственники своего жилья, но 96% этого жилья в ипотеке. Это свидетельствует о зрелости ипотечного рынка. Такая же ситуация и в других странах Скандинавии. В денежном выражении объем ипотечного рынка 2 874 млрд крон на декабрь 2012 (319 млрд евро). Обычно первый взнос составляет 15-25% от стоимости приобретаемой недвижимости. 15% - это обязательный минимум. Ставка по кредиту на покупку жилья в Швеции составляет 7% годовых, со временем можно пойти на рефинансирование и снизить ставку примерно до 4%. Средний размер займа - 2 млн шведских крон (примерно 222,2 тис евро). Срок такой ипотеки может достигать 50 лет для кредита в 75% от стоимости приобретаемого жилья. Какие еще виды кредитов распространены и востребованы? Банки в основном специализируются на ипотечных кредитах и овердрафтах. Потребительским кредитованием занимаются другие финансовые организации. По овердрафту проценты 12% годовых. В случае банкротства физического лица нет возможности иметь счет? Счет откроют даже физическому лицу-банкроту. Правда, такой клиент не может рассчитывать на подключение к интернет–банкингу и получение овердрафта. Это очень неудобно, т.к. все платежи придется осуществлять в самом отделении банка. Даже узнать о состоянии счета можно только из выписки банкомата, которых не очень много даже в Стокгольме. Как я уже пи-сала ранее в своих материалах, Швеция - один из лидеров по использованию безналичных платежей. Режим работы банков? За редким исключением офисы стокгольмских кредитных организаций открыты для посетителей до 16:00, а некоторые и вовсе до 15:00. Как видим, доступные кредиты возможны только при низких ставках привлечения временно свободных средств и обращении денег внутри банковской системы. Наша система в будущем должна прийти к такому формату, что является возможным при стабильной ситуации в стране и уравновешенных процессах, а также стратегическом развитии государства. Высоких доходов! |
|
Путин пообещал, что власти РФ продолжат "очищать" банковскую сферу |
Дневник |
| Сегодня, 01:06 |
 © РИА Новости. Михаил Климентье Власти РФ продолжат очищать банковский сектор от проблемных игроков; наличие в стране 950 банков не отвечает финансовым возможностям и реалиям, заявил президент России Владимир Путин. "Это необходимо сделать для того, чтобы финансовая система была жизнеспособной и результативной. У нас там под тысячу банков, уже там поменьше, 950, по-моему. Это, с одной стороны, хорошо, но вы как финансист понимаете, что это не соответствует реальным финансовым возможностям для эффективной работы. Поэтому эту работу мы будем продолжать", — сказал Путин на встрече с лидерами глобального бизнеса. "Это тяжелая очень работа и в социальном, и даже в политическом плане, накладывает определенную нагрузку на бюджет, потому что мы же из бюджета людям компенсируем их потери при принятии соответствующих решений (отзыве лицензий у банков — ред.) Для этого нужно было создать соответствующее законодательство Нужно было наладить практику применения этих законов, ну и наконец, перейти вот к этой тяжелой работе по санации", — добавил Путин. Банк России в прошлом году с приходом нового председателя Эльвиры Набиуллиной начал активную зачистку банковского сектора от проблемных банков. Во втором полугодии ЦБ отозвал 27 банковских лицензий. Эта работа продолжается и в текущем году. |
|
За пять лет средняя сумма налога на жилье в России может вырасти в 3 раза |
Дневник |
Новый налог будет взиматься не с инвентаризационной, а с кадастровой стоимости недвижимости, которая намного ближе к рыночной. Для квартир в новых домах разница может быть незначительной, налоговая база для жилья в старых зданиях может резко вырасти. Но для жилья и гаражей в 20 раз снижается базовая федеральная ставка - с 2 до 0,1%, для остальных объектов - до 0,5%. Для жилья дороже 300 млн руб. - 2%. Регионам предоставлено право снизить эти ставки.
Для разных видов жилья предусмотрены вычеты: 20 кв. м на квартиру, 10 кв. м - на комнату, 50 кв. м - на дом. Льготники (например, ветераны, пенсионеры, инвалиды и др.) получат дополнительные вычеты в 50, 10 и 100 кв. м соответственно, а также 20 кв. м для гаража. Стандартные вычеты предоставляются для каждого объекта, льготные - только для одного объекта каждого вида.
Нагрузка будет расти постепенно в течение пяти лет - на 20% в год. По расчетам ФНС, в среднем по России за эти годы сумма налога утроится и для жилья составит 1915 руб. против 642 руб. в 2012 г., в Москве - увеличится в 5 раз до 6690 руб. В некоторых случаях налоговая нагрузка возрастает в десятки раз. Например, налог на типовую трешку в доме 1945 г. в Калининградской области может увеличиться в 30 раз, на двушку в доме 1983 г. в том же регионе - в 18 раз. Правда, в абсолютных значениях рост не такой значительный - на 782 и 817 руб. соответственно.
Это средние расчеты, изменение нагрузки будет неравномерным, отмечает Светлана Бондарчук. Пострадают владельцы квартир в старых домах, говорит федеральный чиновник, участвующий в обсуждении проекта. Вырастет нагрузка на собственников хрущевок и старых квартир, согласен замминистра земельных и имущественных отношений Татарстана Рустэм Мерзакреев, сейчас инвентаризационная стоимость их имущества очень низкая. Муниципалитеты смогут уменьшить нагрузку, введя пониженные ставки, напоминает Бондарчук. К тому же выиграют владельцы новых квартир (возрастом 7-10 лет), отмечает она: для них ставка снизится, а база почти не изменится - инвентаризационная стоимость этого жилья уже близка к кадастровой.
|
Россия может отказаться от двух строек века ради Крыма |
Дневник |
Правительство собирается отказаться от проекта строительства порта Тамань в Краснодарском крае, который должен был стать «южными воротами» России, а также от строительства моста через крупнейшую в Восточной Сибири реку Лену в Якутии. Об этом заявил глава Минэкономразвития Алексей Улюкаев.
Он объясняет, что реализация этих двух проектов теперь стала менее актуальной. «Что касается порта Тамань, то в связи с тем, что возникает другая конфигурация по портам: у нас в Крыму пять глубоководных портов. И мост через Лену тоже под вопросом, но по другой причине: там трафик неочевиден, а реализация проекта – довольно затратное мероприятие», – сказал министр.
Благодаря закрытию этих двух «строек века» бюджет сможет высвободить 112 млрд рублей на другие, более приоритетные проекты, в том числе в Крыму, говорит Улюкаев. Он оговаривается, что не воспринимает эти средства как однозначный источник для крымских проектов.
По его словам, это дополнительные средства, которые пополнят уже существующий резерв в 243 млрд рублей. Однако это пока только его мнение, и решения по поводу траты резервов еще нет. Не исключено, что именно Крыму могут понадобиться эти дополнительные деньги. Впрочем, на носу Чемпионат мира по футболу, которому теоретически тоже может что-то перепасть с провалившихся «строек века».
«Южные ворота России»
Новый глубоководный порт Тамань в черноморском регионе, способный принимать суда с водоизмещением до 100 тыс. тонн, должен был стать второй крупнейшей стройкой в Краснодарском крае после Олимпиады. Его строительство оценивалось в 228 млрд рублей, из которых госбюджет должен был профинансировать только половину суммы, остальное – частные инвесторы. Однако изначально проект был дефицитным: в бюджете нашлось только 76 млрд рублей и еще не хватало 40 млрд. Госбюджет должен был построить гидротехнические сооружения и подъездные пути.
К 2020 году этот порт на Таманском полуострове должен был стать «южными воротами» России – крупнейшим морским портом страны с годовым грузооборотом около 100 млн тонн. По другую сторону Керченского пролива раньше находиласьУкраина, из портов которой и должны были идти транзитные потоки в Тамань. Однако с марта ситуация кардинально изменилась. Теперь по ту сторону Керченского пролива от Таманского полуострова – уже Россия.
Собственно необходимость в порте Тамань появилась именно потому, что после распада Советского Союза многие порты на Черном море отошли к Украине и Грузии. Того, что осталось, включая крупные Новороссийский и Туапсинский порты, стало явно не хватать: порты работали с перегрузкой, а их модернизация была невозможна. Теперь, вероятно, считают в МЭР, делать крупнейший морской порт здесь экономического смысла нет. В Керчи есть свой порт. Более того, России досталось еще четыре морских торговых и рыбных порта – в Феодосии, Ялте, Севастополе и Евпатории.
Сейчас Керчь и Тамань соединяет только переправа, но к 2018 году обещают построить полноценный мост через Керченский пролив, в том числе с железной дорогой. Поэтому проехать с одного берега на другой можно будет за десять минут, уверяют в Минтрансе.
Однако ведущий эксперт УК «Финам Менеджмент» Дмитрий Баранов считает, что делать ставку только на крымские порты пока все же рискованно. Во-первых, мост через Керченский пролив еще не построен, а грузы из крымских портов надо как-то доставлять в Россию. Во-вторых, нельзя исключать, что из-за непризнания США и ЕС присоединения Крыма поставлять их товары через крымские порты станет проблематичным. «Не исключено, что многим зарубежным судоходным компаниям будет запрещено доставлять грузы в/из портов Крыма, и они также могут быть наказаны за нарушение этого запрета, то же касается и российских судоходных компаний», – рассуждает Баранов.
Он уверен, что нельзя останавливать развитие порта Тамань только потому, что будет заморожено государственное финансирование. Тем более, до сих пор частные компании сами строили здесь терминалы, и порт Тамань неплохо развивался и без бюджетных средств. Так, в порту Тамань работает терминал по перевалке сжиженного газа, нефти и мазута, маслоналивной терминал и завод по производству жиров, а также «Зерновой терминальный комплекс Тамань». Компании-владельцы строили эти терминалы самостоятельно. Благодаря им в 2012 году грузооборот порта вырос до 2,2 млн тонн с 250 тыс. тонн всего двумя годами ранее. В таком виде оставлять все не стоит.
Дмитрий Баранов считает, что государство могло бы попробовать совместить проектное финансирование с государственной поддержкой проекта, но в безденежной форме – к примеру, предоставив частным инвесторам гарантии для получения заемных средств у госбанков. «Важность порта Тамань ничуть не меньше, чем портов Крыма, поэтому замораживать его строительство не только неверно, но может быть и опасным», – считает ведущий эксперт УК «Финам Менеджмент».
Восточная Сибирь далеко
Печален также отказ от строительства моста через реку Лену стоимостью в 56 млрд рублей. Особенно когда наметились реальные шаги по реализации этого проекта. Важность строительства понимали еще в советское время. Проектировать мост через Лену начали в 80-х годах, но он стал одним из советских долгостроев.
И вот в прошлом году государство передало этот проект в ведение Росавтодора, который провел конкурс на заключение концессионного соглашения по строительству и эксплуатации моста. Нашлось даже двое претендентов, один из которых благополучно победил – консорциум инвесторов «Транспортные концессии (Саха)» в составе банка ВТБ и трех строительных компаний. До конца 2014 года должно было быть подписано концессионное соглашение. Однако неожиданно государство решило заморозить бюджетные расходы на этот проект.
Между тем строительство моста через Лену для Якутии – вопрос стратегический. Столица республики до сих пор не имеет круглогодичного сухопутного сообщения с «большой землей», хотя ее население с пригородами превышает сотни тысяч человек. Такой мост позволил бы соединить юг и центр республики с Байкало-Амурской магистралью и Транссибом. Мост решил бы важную социальную задачу региона. Кроме того, он мог бы стать катализатором экономического роста в республике и соседних регионах за счет увеличения грузовых и пассажирских перевозок, появления новых предприятий.
Поэтому строить этот мост надо обязательно, а если нет госфинансирования, то надо искать другие источники, считает Дмитрий Баранов. На инвесторов, вероятно, и рассчитывает государство. Между тем в Росавтодоре заявили, что на сегодняшней встрече с победителем конкурса на строительства моста было решено продолжать переговоры по подписанию концессионного соглашения. То есть официально им еще не объявили о заморозке финансирования.
Претензии МЭР к высокой смете моста через реку Лену выглядят странно, если вспомнить, что на строительство другого моста – через Керченский пролив – планируется потратить почти вдвое больше, а именно 100 млрд рублей.
При этом мост через Керченский пролив в ситуации политической блокады Крыма тоже не факт, что создаст новый транзитный путь. «С Керченского моста будет приходить только косвенная прибыль – с увеличенного постоянного туристического потока и грузоперевозок из крымских портов. Но в условиях неразвитой дорожно-транспортной инфраструктуры – это долгосрочный проект», – говорит первый вице-президент Российского союза инженеров Иван Андриевский.
Однако обстоятельства складываются таким образом, что социальная и политическая составляющая требует не жалеть денег на Крым, тем более что правительство рассчитывает сделать его в итоге регионом-донором. Сегодня встает вопрос нехватки бюджетных средств, что видно по последним сокращениям финансирования федеральных целевых программ. Низкие темпы экономического развития, к сожалению, требуют корректировки приоритетов государства.
И если мост через реку Лену можно отложить на лучшие времена, то строительство моста через Керченский пролив – нет. «Без моста полуостров просто не выживет», – говорит Андриевский.
Дело в том, что в нынешних условиях экономической и политической блокады Крыма грузопотоки из Украины в крымские порты практически перекрыты. А без этих грузопотоков порты Крыма в краткосрочной перспективе будут оставаться недозагруженными. Они сейчас могут рассчитывать лишь на вывоз продукции, произведенной в Крыму, и на поставку грузов, ориентированных на потребление Крыма. Даже круизные лайнеры в этом году могут не прийти в Крым и не привезти туристов из-за политической блокады. Именно поэтому Крыму сейчас так нужен мост через Керченский пролив. Это позволит загрузить крымские порты за счет экспорта с материковой России и выполнить главный на сегодня приоритет государства.
В следующие годы Крым потребует от России огромных вложений, придется исправить десятилетия инфраструктурного «забвения» полуострова. По оценке Улюкаева, Крым ежегодно потребует от российского бюджета от 130 до 200 млрд рублей. «Это мы оцениваем очень грубо, включая ФЦП и все остальное», – отметил министр. Глава Министерства по делам Крыма Олег Савельев оценил расходы на развитие инфраструктуры полуострова до 2020 года от 500 млрд до 900 млрд рублей.
|
Россия vs Беларусь. Сравнение доходов по медиане |
Дневник |
|
Россия приступает к эвтаназии США |
Дневник |
Ну вот и начинается то, что прогнозировалось многими экономистами и экспертами. Россия начинает вытеснять американский доллар, что в конечном итоге грозит "эвтаназией" Соединённым Штатам. Министерство финансов РФ 14 мая даст положительный отзыв по предложению об увеличении объёма рублёвых расчётов по экспортным контрактам. Вопрос о переходе на расчёты по экспорту в рублях был поднят 24 апреля на совещании у первого вице-премьера Игоря Шувалова. Затем предложение было рассмотрено банкирами и бизнесом, в том числе нефтегазодобывающим сектором.
На практике же это будет означать, что новые контракты на экспорт будут заключаться с расчётами в рублях РФ, возможен и пересмотр действующих. Сейчас, как я понимаю, схема расчётов между странами ЕС, к примеру, и нами (Россией) выглядит так: покупатель оплачивает покупку в евро, банк конвертирует евро в доллары США и переводит на счёт экспортёра, а уже наш банк конвертирует доллары в рубли. Теперь будет так: покупатель оплачивает в евро, банк конвертирует сразу в рубли, минуя доллар, и переводит сумму на счёт экпортёра.
Я далёк от экономики, но мне кажется, что такая схема должна понравится многим нашим заграничным партнёрам, особенно в ЕС. Отпадает необходимость закупать гигантские объёмы долларов США, чтобы рассчитываться с Россией за газ, нефть, металлы и прочие товары, лишнее звено удаляется. В результате доллар будет значительно ослаблен, а значит и гегемония США в Европе.
/novorus.info/engine/classes/highslide/graphics/zoomin.cur" target="_blank">http://novorus.info/engine/classes/highslide/graphics/zoomin.cur), pointer !important; " title="Россия приступает к эвтаназии США" />Введение рублёвых расчётов по экспортным контрактам имеет не только экономическое, но и колоссальное политическое значение. Многие европейские страны, зависимые от США именно из-за доллара, получают возможность значительно снизить её или вовсе избавиться и, ничего не боясь, начать высказывать собственное мнение, а не продиктованное из Вашингтона, в т.ч. и по украинскому кризису. А оно зачастую антироссийское не потому что так думает руководство той или иной страны, а потому что иного выхода, как идти на поводу у США, у них просто нет, ведь они на на строгом долларовом "ошейнике".
|
Экономика России |
Дневник |
Сегодня в блогах: Николай Кащеев, Михаил Корчемкин, Сергей Журавлев, Максим Авербух, Андрей Нальгин, Егор Сусин, Пол Кругман, Элисон Грисуолд, Каллен Роше, Тайлер Дерден.// София Симонова, Bankir.Ru |
   |
Николай Кащеев:
FYI: то, о чем я говорил в связи с будущими (и уже идущими) процессами в мировой экономике, с которыми самым тесным образом связан кризис 2008/2009–2012–???? годов и которым, по-моему, необходимо уделять самое пристальное внимание, этого внимания время от времени удостаивается. Все настойчивее, например.
Однако тут я должен сделать необходимые тривиальные оговорки для тех, у кого вместо сердца – пламенный мотор. (У нас, как известно, полно квазиэкономистов, снабженных этим прибором не только вместо сердца :))
1. Для того, чтобы экономика развивалась, необходима конкуренция. Чтобы была конкуренция, необходим частный интерес. Не хотите этого? Нет этого по каким-то причинам? Не вопрос! Экономики гарантированно тоже не будет. Наслаждайтесь.
2. Чтобы конкуренция была продуктивной, чтобы рождались инновации и, шире, смыслы, повестка дня, двигающая вашу цивилизацию вперед, необходима свободная личность. Вредна свободная личность для государства? Свобода разрушает государство? Ок, не вопрос. Валяйте! Но тогда чуть позже государство разрушит отсутствие экономики, только теперь, вполне вероятно, бесконтрольно и с более неприятными последствиями.
3. Для того, чтобы эффективно создать эти жизненно важные предпосылки развития, очень желательна определенная конструкция общества. Живая, самоконтролируемая, способная сама замечать и исправлять ошибки. Никаких более эффективных механизмов для этого, кроме горизонтального построения общества и демократии, не изобретено. Только при условии разделения и сменяемости властей и свободы самоорганизации людей цивилизация или страна может претендовать на устойчивое развитие и, в ходе конкуренции, на подлинное лидерство (если она к этому стремится, что, в принципе, не обязательно).
Не хотите создавать такую структуру? ОК, у вас всегда остается вариант: копируете, импортируете, а власть осуществляется просвещенной автократией. Как в ОАЭ, например. Дальше – все дело в уровне просвещенности вашей власти. Это уж как кому повезет: кроме ОАЭ, есть Иран. Но на лидерство вы претендовать уже не сможете. Впрочем, не хотите – как хотите... Кому что важнее, каждый сверчок...
Михаил Корчемкин:
«Южный поток» Евросоюзу: Два года страданий и 50 лет счастья
Обострение ситуации вокруг Украины подчеркивает важность проекта «Южный поток», однако со стороны Еврокомиссии ощущается противодействие реализации этого проекта, заявил журналистам министр энергетики РФ Александр Новак.
Москва предлагает Евросоюзу газовую безопасность, начиная с 2016 года. Наверно, российское руководство полагает, что через два года обстановка на Украине будет еще сложнее.
При этом российская сторона делает все возможное, чтобы осложнить закачку газа в украинские ПХГ предстоящим летом. Так что, как минимум, два года страданий Европе гарантированы. Зато потом наступят долгие годы счастья. Почти как у Мао – «Три года упорного труда – десять тысяч лет счастья» :)
Сергей Журавлев:
Bad news – экономика РФ второй квартал подряд продолжает движение вниз. Good news...
... – она туда скользит, а не падает
К опережающим (по отношению к официальным статистическим данным) индикаторам состояния экономики в начале второго квартала добавились индексы PMI, из которых также следует, что в обрабатывающих производствах темп снижения деловой активности мало изменился (48,5 в апреле против 48,3 в среднем в январе-марте), таким образом, оставаясь близко к стагнации. Правда, производители потребительских товаров отметили существенное увеличение запасов готовой продукции, что сигнализирует о риске снижения роста производства в самом ближайшем будущем.
Опубликованные Росстатом предварительные данные о структуре использования денежных доходов населения в первом квартале подтверждают, что высокий потребительский спрос поддерживался главным образом за счет резкого снижения доли сбережений в денежных доходах населения (в виде вкладов и ценных бумаг, изменения задолженности по кредитам и приобретения недвижимости) – до статистически незначимых 0,5% доходов, что является самым низким квартальным показателем за всю историю наблюдений с 1999 года.
Валютная паника и политическая неопределенность наложились на падание доверия к банкам, в связи со взятым ЦБ курсом на расчистку системы от неплатежеспособных и мошеннических организаций. В итоге тенденция сокращения наличных денег на руках у населения и «обеления» платежей, отмечавшаяся в 2012 и еще в начале 2013 годов, сменилась на противоположную.
В то же время условия функционирования сектора услуг ухудшилось, и индекс PMI тут опустился до почти пятилетнего минимума (46.8). Совокупный индекс выпуска (по промышленности и сфере услуг) также продолжает указывать на ухудшение конъюнктуры. Надо заметить, что Россия здесь не одинока – ухудшение показателей деловой активности дружно зафиксировали в апреле и три другие страны БРИК.
Возможно, для азиатских стран – это следствие резкого спада деловой активности в Японии вследствие давно провозглашенного и, наконец, состоявшегося с 1 апреля повышения налога на потребление (с 5 до 8%, завершающий этап корректировки НДС, до 10%, назначен на октябрь 2015 года). Предыдущее его повышение (с 3 до 5%) было в 1997 и привело тогда к спаду еще не оправившегося толком от последствий «пузыря» японского ВВП на 3,9% кв. год. второго квартале 1997 года, поспособствовав развитию эпидемии валютных кризисов в Юго-Восточной Азии. Сейчас консенсус аналитиков предсказывает экономике Японии спад в текущем квартале в 4,1% год. (PMI уже рухнул с 52,8 в марте до 46,3 в апреле), что окажет определенное угнетающее влияние и на мировую конъюнктуры в целом. В итоге наиболее ярким пятном на экономической карте мира неожиданно стала еврозона, где ускорение восстановительного роста в апреле отметили все четыре крупнейших экономики региона.
2. Хотя показатель инфляции в годовом сопоставлении продолжает быстро удаляться от пятипроцентного целевого ориентира ЦБ (по итогам апреля она превысила 7,3%, и исходя из сохранявшегося в начале мая темпа прироста цен на 0,2% в неделю к концу месяца подберется уже к 7,6%), можно констатировать что помесячная (с сезонной коррекцией) скорость роста цен в сравнении с мартом, по крайней мере, не ускорилась.
Немного изменилась структура прироста цен. После принявших на себя первый удар со стороны подскочившего валютного курса импортных фруктов и овощей, в апреле привычную роль «фаворитов» в ценовой гонке вернули себе молочные продукции и яйца, и наконец примкнувшие к ним мясо и рыба, весь год до этого вносившие свой вклад в стабильность. Непродовольственные товары отреагировали повышением темпа прироста месячных цен менее чем вдвое, то есть как обычно, гораздо инертнее, чем «живая и беспокойная» еда.
Реакция ЦБ на ускорение инфляции выглядит вполне адекватной, если исходить из «принципа Тейлора» – коррекция ставки денежно-кредитной политики на 1,5 пункта на каждый пункт ускорения инфляции. Рост годовых индексов и общей, и базовой инфляции предписывают, исходя из этого, повышение ставки примерно на два пункта, как оно и произошло. Безработица, о которой можно было бы судить по углублению производственного разрыва, остаются на исторически минимальных уровнях в 5%. (Обращу, на всякий случай внимание, что на графике справа кривая, выражающая «правило Тейлора» для корректировки ставок приведена без константы, то есть в виде т.н. «принципа Тейлора», указывающего направление корректировки ставок, формально – оно имело бы такой вид в случае, когда реальная ставка равна половине разности между целевой инфляцией и NAIRU.)
Если инфляция в годовом сопоставлении не превысит 7,5–7,6% к следующему заседанию совета директоров ЦБ по денежно-кредитной политике 16 июня, то, возможно, дальнейшего повышения ставки пока и не потребуется. А во втором полугодии должны включиться такие факторы торможения инфляции, как сниженная индексация коммунальных тарифов и подавленный рост зарплат, хотя в отношении дальнейшего развития ситуации сохраняется высокая неопределенность.
Во всяком случае, было бы чистым безумием пытаться стимулировать экономический рост в сложившейся ситуации снижением ставок или дополнительными бюджетными расходами. (Банку России и так зачем-то навязали, очевидно, выкрутив руки, как это было в 2008 с рефинансированием зарубежных корпоративных займов по льготным ставкам из резервов ЦБ, квази-бюджетное финансирование инвестиционных проектов под 6,5% год.) В первом квартале мы уже наблюдали рост корпоративного кредитования, которое в полном объеме было выведено на валютные счета. Единственный способ постепенно вновь развернуть российскую экономику к росту – восстановление стабильности и минимизация российских инвестиционных и финансовых рисков.
* Во вкладах и ценных бумагах, изменение средств на счетах индивидуальных предпринимателей, изменение задолженности по кредитам, приобретение недвижимости.
Максим Авербух:
Крым. Промежуточные итоги для экономики и населения России
1. Российский госбюджет потратит 800 млрд. – 1 трлн. рублей на «восстановление» Крыма (Минфин РФ).
2. Российский госбюджет ежегодно будет тратить от 108 до 130 млрд. рублей на пенсии, пособия и зарплаты крымским «бюджетникам» (Минфин РФ). Причем эти деньги пойдут не на рост уровня жизни крымчан, а на компенсацию им растущих цен – то есть в прибыль торговле.
3. Крым станет «внутренним оффшором». В лучшем случае налоговые поступления в бюджет России от перенесенных в него из-за границы финпотоков компенсируют потери бюджета России от регистрации в крымском оффшоре предприятий, которые раньше достаточно аккуратно платили налоги в бюджет страны.
4. В силу выравнивания цен в Крыму и остальной России значительная часть тех полутора миллионов российских отдыхающих, что ездила в Крым по причине его дешевизны, позволить себе этого уже не сможет.
5. Сотрудникам силовых ведомств очень важна была возможность отдыхать за границей – ведь летний отпуск они получают раз в четыре года. Теперь они лишены права ездить за границу. То есть качество жизни сотрудников силовых ведомств ухудшилось.
6. Инвестиции в основной капитал упали на 13%.
7. Отток капитала в январе-марте 2014 года был больше, чем за все 12 месяцев 2013 года.
8. Объем заграничных ссуд и займов экономике упал почти в четыре раза, объем иностранных прямых инвестиций – более чем в три раза.
9. Три предыдущих пункта привели к тому, что стагнация в экономике превратилась в экономический спад.
10. Ухудшение позиций России на переговорах с Китаем по поставкам газа.
Перспективы:
– потеря части европейского рынка нефти и газа (то есть потери госбюджета, измеряемые сотнями миллиардов рублей).
Андрей Нальгин:
Коль скоро потребительские цены в России продолжают огорчать высокими темпами роста, защита сбережений от инфляции становится все более и более актуальной.
Мнение народа относительно способов такой защиты выглядит, скажем так, интересным.
Самая большая группа респондентов – 32% – выбрала вложения в недвижимость, которая, по их мнению, практически всегда дорожает (дешевеет крайне редко, но потом снова набирает потерянное), а значит, обеспечивает прирост капитала. Кроме того, по мнению народа, она гораздо надежнее банка, у которого в любой момент могут отозвать лицензию, и – прощайте, денежки.
Полные результаты опроса общественности в инфографике:
Разумеется, предпочтения респондентов отчасти обусловлены тем, что опрос проводило издание о недвижимости. Наверняка если бы авторами исследования были банкиры, ответы сложились бы иначе, а если бы инвесткомпании – результаты были бы больше ориентированы на фондовый рынок. Тем не менее, недвижимость как инвестиционный актив очень даже популярна в России, сомнений нет.
К сожалению, судя по опросу, большинство людей видят в ней в первую очередь источник роста стоимости, а не генератор рентного дохода. И хотя многие в 2008–2009 годах уже обожглись на непонимании этой разницы, мем 1990-х «недвижимость всегда в цене» продолжает оставаться популярным.
Собственное мнение на сей счет я уже не раз высказывал на страницах Альманаха. Но не грех и повторить. Недвижимость может быть прекрасной инвестицией (хотя и не без подводных камней). Но только если в первую очередь искать в ней ренту, а не рост цены. И заботиться в первую очередь о получении, увеличении, расширении рентного дохода. При правильном подходе к делу он, кстати, может оказаться ощутимо выше «стандартных» 5–6% годовых.
Но судя по результатам опроса – по высокой доле тех, кто занимают пассивную позицию и предлагают ждать «когда само рассосется», – инвестировать в недвижимость как в бизнес по аренде у нас пока мало кто готов.
PS Бизнес-модель операций с новостройками «купил на котловане – продал после ключей», которые могут приносить 20–40% за два-три года, я сознательно выношу за скобки. Ибо это ближе к спекуляциям, чем к инвестициям – со всеми прилагающимися рисками. Имхо, уж лучше более ликвидными инструментами спекулировать...
Егор Сусин:
Американская экономика в первом квартале характеризовалась скорее спадом, хотя основной причиной этого являются холода. По предварительным данным отчет зафиксировал практически нулевой рост ВВП за квартал (0,1% в годовом пересчете), причем данные предыдущих кварталов пересмотрели с понижением на 0,6% в годовом пересчете, основной причиной пересмотра стали запасы и экспорт. Без этого пересмотра данные могли зафиксировать падение ВВП. Данные пока предварительные, пересмотр с учетом мартовских данных должен немного улучшить динамику, но все же экономика США выглядит слабо. Годовой прирост ВВП США составил в первом квартале 2,3%, но это скорее результат низкой базы прошлого года.
Потребительский сектор дал прибавку на уровне 2% ВВП, и это единственное позитивное значение. Инвестиции корпораций сократились, инвестиции в жилищное строительство сократились, прирост запасов тоже сократился (склады итак затоварены). Ситуация с экспортом ухудшилась (вклад –0,8% от ВВП), причем за счет сокращения экспорта, но немного улучшилась ситуация с расходами госсектора (–0,1% от ВВП против –1% в 4 квартале). По сути, все кроме потребления выдало минус. Но и с потреблением все далеко не так однозначно, потому как потребление товаров практически не растет, причем второй подряд квартал. Единственное, что показало положительную динамику, – это потребление услуг, которое и обеспечило основной прирост потребительских расходов.
По сути, рост ВВП в последние два квартала вытянул только сектор услуг, а именно медицина и коммунальные платежи (84% всего прироста за последний квартал). Медицина и коммунальные также могут быть результатом аномальных холодов, потому ситуация здесь крайне неоднозначна, т.к. это вынужденные расходы для домохозяйств – они никак не характеризуют склонность к потреблению. В общем-то, первый квартал показал, что экономика вплотную подошла к рецессии, но фактор холодов здесь сыграл большую роль, рост реально крайне слаб.
Последние отчеты за март-апрель показывают отскок после зимнего провала (розница, производство и заказы резко восстановились), но стоит понимать, что это именно восстановление после провала, а не устойчивый рост. Апрельский отчет по рынку труда внешне позитивен, но по порядку…
Количество рабочих мест вне сельского хозяйства выросло на 288 тыс., но это только компенсирует то проседание, которое было зимой, в целом же мало что изменилось – частный сектор создает 180–200 тыс. рабочих мест ежемесячно в среднем за полгода (именно это смотрит ФРС). А вот отчет по уровню безработицы опять демонстрирует «чудеса», уровень безработицы упал с 6,7% до 6,3%, но падение это обусловлено исключительно мощным сокращением рабочей силы сразу на 806 тыс. за месяц. Если верить официальным данным – то в США за год рабочая сила выросла всего на …0,1 млн., в то время как гражданское население выросло на 2,3 млн. Остальные 2,2 млн. американцев просто выпали за год из рабочей силы, причем в апреле таковых оказалось сразу 988 тыс. человек. По итогам апреля доля рабочей силы в гражданском населении упала до 62,8%, уровень занятости остался на уровне марта и составил 58,9%.
Что мы имеем в итоге на текущий момент: пузырь на финансовых рынках на фоне крайне невнятного состояния экономики США.
P.S.: На Украине реализуется югославский сценарий, обсуждать это не хочу и не буду, просто констатирую то, что вижу исходя из своего личного опыта жизни в бывшей СФРЮ и того что сейчас происходит.
Пол Кругман:
Многие американские дороги пребывают в очень плохом состоянии – я в этом совсем недавно убедился, проехав в Массачусетс и обратно по делам семейного бизнеса на прошлой неделе. А если это сопоставить с макроэкономической ситуацией, то расходование значительных сумм на ремонт кажется очевидным.
Но предложение Обамы о запуске в общем-то скромной программы развития инфраструктуры, кажется, не находит поддержки, идет спор о финансировании. Эта история заставляет меня повторять то, что я начал говорить еще в 2008 году, потому что тот тезис до сих пор верен. Когда вы находитесь в ловушке ликвидности, добродетель становится пороком, а благоразумие становится глупостью. Вопросы о том, стоит ли вкладываться в инфраструктуру, могут казаться разумными, но в действительности они очень глупые.
Подумайте об этом: каковы истинные затраты на ремонт наших дорог? Это не отток капитала из-за недостатка объектов для инвестирования, и рынки практически умоляют федеральное правительство одолжить им эти деньги и дать средствам поработать:
Это помогло бы и рынку труда: безработица среди строителей остается высокой:
Поэтому совсем НЕ ГРЕХ потратить эти деньги, и глупо беспокоиться о финансировании. Очевидно, однако, что мы не извлекли никаких уроков из пяти с лишним лет депрессии экономики.
Элисон Грисуолд:
Высшее образование принесет доход в $800 тыс.
Самый обсуждаемый вопрос в американском обществе: оправдывают ли себя вложения в высшее образование? Речь не о стране в целом, а о каждом отдельно взятом гражданине. Есть ли смысл идти в колледж? Несмотря на взлетевшую стоимость обучение, свежее исследование Federal Reserve Bank of San Francisco дает ответ: среднестатистический выпускник американского колледжа в течение жизни может рассчитывать на заработок как минимум на $800 тыс. больше, чем среднестатистический выпускник средней школы. И разница в зарплате нарастает с каждым годом.
Инвестиции окупятся к 38 годам. После этого человек с высшим образованием получает чистую прибыль «Идти в колледж выгоднее, чем не идти», – пишут авторы исследования. Конечно, сказать, что колледж обязательно окупится, означает упростить ответ на вопрос. Существует рейтинг высших школ, позволяющий выявить успешность их выпускников. В некоторые университеты нет смысла идти. Диплом других дает столь небольшую прибавку к зарплате, что лучше деньги за обучение пустить на фондовый рынок, это принесет больший доход.
Куструнг Буй:
Мы часто говорим о доходе как о некоем фиксированном явлении. Богачей в обществе 1%. Бедняков 20%. Но это не совсем верно.
Экономическая мобильность в стране очень велика. Многие двигаются по своего рода лестнице доходов вверх и вниз в течение карьеры. Каковы шансы американца попасть в ТОП 1%? Какова вероятность перехода в группу бедняков?
В кризис многие американцы перешли из одной группы в другую, например, продав дома, которыми они владели в течение десятилетий. Исследователи проанализировали доходы домохозяйств более чем за 40 лет.
Иллюстрации можно посмотреть в исходном посте.
|
| Страницы: | [1] |
